Рентабельность что такое: Что такое рентабельность и как ее посчитать

что это такое: определение термина простыми словами



Рентабельность — что это такое: определение термина простыми словами

Город

Москва

Санкт-Петербург

Волгоград

Воронеж

Екатеринбург

Казань

Красноярск

Нижний Новгород

Новосибирск

Омск

Пермь

Ростов-на-Дону

Самара

Уфа

Челябинск

Рентабельность — это мера оценки эффективности использования денег или других активов. Она выражается в процентном значении или в виде коэффициента.

Коммерческую или кредитную организацию можно оценить по следующим показателям рентабельности:

1. Активы (ROA). Рассчитывается как итог деления заработанной прибыли на среднюю стоимостную оценку активов в отдельный период. В расчет берутся не только собственные средства, но и привлеченные — например, кредиты или дебиторская задолженность. Рентабельность активов имеет разную величину и зависит от сферы деятельности предприятия — например, в энергетике или строительстве она не превышает 10%, а в торговле может доходить до 100%
2. Основные производственные фонды (ROFA). Имеют аналогичный принцип расчета, но прибыль делится на стоимость фондов производства
3. Оборотные активы. Это соотношение чистой прибыли к стоимости средств, находящихся в обороте — например, складских запасов или денег на счетах компании в банке
4. Капитал (ROE). Это отношение прибыли к размеру уставного и дополнительного капитала. При этом разница между параметрами активов и капитал представляет собой уровень финансового рычага, который возникает из-за применения кредитных средств
5. Инвестиции (ROI). Это полученная прибыль, деленная на первоначальные вложения. Необходимо рассчитывать до вложения средств, что поможет избежать убытков

Кроме перечисленных, можно выделить иные характеристики рентабельности в зависимости от профиля компании — к примеру, рентабельность продаж или производства.

Анализ рентабельности предназначен для:

• Обнаружения порога рентабельности. Точка безубыточности помогает определить, сколько продаж нужно совершить, чтобы оправдать затраты и выйти в ноль. Этот параметр крайне важен для инвесторов, так как демонстрирует надежность компании, ее доходность и платежеспособность. Также от этого порога зависят дальнейшая организация деятельности и ликвидации невыгодных направлений
• Сравнения уровня работы компании с конкурентами на рынке, чтобы понять насколько эффективно работает предприятие, нужно ли улучшить показатели, а если нужно, то какие
• Определения перспектив развития организации, оценки финансового состояния бизнеса

Для правильной оценки рентабельности нужно рассчитывать ее в динамике, сравнить показатели за разные периоды времени. Только обнаружив рост или падение, можно сделать вывод о текущем состоянии предприятия. При этом анализ рентабельности широко применяется в различных процессах в рамках деятельности компании. Данные можно использовать для:

1. Формирования бизнес-плана — оценки целесообразности проекта, его окупаемости
2. Ценообразования — определения оптимального уровня цен на продукцию, вероятности понижения этого уровня в целях конкурентной борьбы
3. Аналитики управленческой структуры компании. Действия либо бездействие сотрудников может влиять на экономические показатели, поэтому важно вовремя это обнаружить и скорректировать
4. Бюджетирования, составления прогноза прибыльности и убыточности 
5. Определения цены бизнеса. Необходимо в случае продажи предприятия. Успешная и высокорентабельная компания будет стоить больше
6. Получения кредита. Банк изучит эту информацию для оценки рисков
7. Масштабирования бизнеса. При расширении производства или торговых площадей, а также выходе на новые рынки владелец компании должен понимать, куда двигаться дальше
8. Привлечения инвестиций. Инвесторы учитывают рентабельность, чтобы оценить, насколько прибыльными и рискованными будут вложения

Источник: Академик: Рентабельность

Рекомендовано для вас

• Активы банка
• Инвестор
• Капитал банка

НК РФ Статья 105.12. Метод сопоставимой рентабельности \ КонсультантПлюс

• Главная
• Документы
• Статья 105.12. Метод сопоставимой рентабельности

Подготовлены редакции документа с изменениями, не вступившими в силу

«Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая)» от 31.07.1998 N 146-ФЗ (ред. от 28.06.2022) (с изм. и доп., вступ. в силу с 23.09.2022)

НК РФ Статья 105.12. Метод сопоставимой рентабельности

1. Метод сопоставимой рентабельности заключается в сопоставлении операционной рентабельности, сложившейся у лица, являющегося стороной анализируемой сделки, с рыночным интервалом операционной рентабельности в сопоставимых сделках, определенным в порядке, предусмотренном статьей 105.8 настоящего Кодекса.

2. Метод сопоставимой рентабельности может использоваться, в частности, в случае отсутствия или недостаточности информации, на основании которой можно обоснованно сделать вывод о наличии необходимой степени сопоставимости коммерческих и (или) финансовых условий сопоставляемых сделок и использовать методы, указанные в подпунктах 2 и 3 пункта 1 статьи 105.7 настоящего Кодекса.

3. Для целей настоящей статьи могут использоваться следующие показатели операционной рентабельности, определяемые в соответствии с пунктом 1 статьи 105.8 настоящего Кодекса:

1) рентабельность продаж;

2) рентабельность затрат;

3) рентабельность коммерческих и управленческих расходов;

4) рентабельность активов;

5) иной показатель рентабельности, отражающий взаимосвязь между осуществляемыми функциями, используемыми активами и принимаемыми экономическими (коммерческими) рисками и уровнем вознаграждения.

4. При выборе конкретного показателя рентабельности учитываются вид деятельности, осуществляемый лицом, являющимся стороной анализируемой сделки, осуществляемые им функции, используемые активы и принимаемые экономические (коммерческие) риски, полнота, достоверность и сопоставимость данных, используемых для расчета соответствующей рентабельности, а также экономическая обоснованность такого показателя.

5. Для целей применения настоящей статьи показатели рентабельности используются с учетом следующих особенностей:

1) рентабельность продаж используется при последующей перепродаже товаров, приобретенных у лиц, являющихся взаимозависимыми с лицом, осуществляющим перепродажу, лицам, которые не являются взаимозависимыми с ним, а также при последующей перепродаже товаров, приобретенных у лиц, не являющихся взаимозависимыми с лицом, осуществляющим перепродажу, лицам, которые являются взаимозависимыми с ним;

2) валовая рентабельность коммерческих и управленческих расходов используется в случаях, указанных в подпункте 1 настоящего пункта, если лицо, осуществляющее перепродажу, несет незначительные экономические (коммерческие) риски при приобретении и последующей перепродаже товаров в непродолжительный период и при этом существует прямая взаимосвязь между величиной валовой прибыли от продаж лица, осуществляющего перепродажу, и величиной осуществленных им коммерческих и управленческих расходов;

3) рентабельность затрат используется при выполнении работ, оказании услуг, а также при производстве товаров;

4) рентабельность активов используется при производстве товаров (в частности, если анализируемые сделки совершаются лицами, которые осуществляют капиталоемкую деятельность).

6. При использовании метода сопоставимой рентабельности с рыночным интервалом рентабельности сопоставляется рентабельность той стороны анализируемой сделки, которая отвечает следующим требованиям:

1) сторона анализируемой сделки осуществляет функции, вклад которых в полученную прибыль по сделкам, последовательно совершенным с одним и тем же товаром, меньше, чем вклад другой стороны анализируемой сделки;

2) сторона анализируемой сделки принимает меньшие экономические (коммерческие) риски, чем другая сторона анализируемой сделки;

3) сторона анализируемой сделки не владеет объектами нематериальных активов, оказывающими существенное влияние на уровень рентабельности.

7. В случае, если сторона анализируемой сделки не отвечает требованиям, предусмотренным подпунктами 1 — 3 пункта 6 настоящей статьи, для сопоставления с рыночным интервалом рентабельности выбирается та сторона анализируемой сделки, которая в наибольшей степени отвечает указанным требованиям.

8. В случае, если рентабельность по контролируемой сделке находится в пределах интервала рентабельности, определенного в порядке, предусмотренном статьей 105.8 настоящего Кодекса, для целей налогообложения признается, что цена, примененная в этой сделке, соответствует рыночным ценам.

9. В случае, если рентабельность по контролируемой сделке меньше минимального значения интервала рентабельности, определенного в порядке, предусмотренном статьей 105.8 настоящего Кодекса, для целей налогообложения учитывается минимальное значение интервала рентабельности.

Если рентабельность превышает максимальное значение интервала рентабельности, определенного в порядке, предусмотренном статьей 105.8 настоящего Кодекса, для целей налогообложения учитывается максимальное значение интервала рентабельности.

На основании учитываемого в соответствии с настоящим пунктом минимального или максимального значения интервала рентабельности осуществляется корректировка прибыли (дохода, выручки) по контролируемой сделке в целях налогообложения.

10. Применение для целей налогообложения минимального или максимального значения интервала рентабельности в соответствии с пунктом 9 настоящей статьи производится при условии, что это не приводит к уменьшению суммы налога, подлежащего уплате в бюджетную систему Российской Федерации, или увеличению суммы убытка, определяемого в соответствии с главой 25 настоящего Кодекса, если иное не предусмотрено по результатам взаимосогласительной процедуры в соответствии с международным договором Российской Федерации по вопросам налогообложения.

(в ред. Федеральных законов от 08.06.2015 N 150-ФЗ, от 29.09.2019 N 325-ФЗ)

(см. текст в предыдущей редакции)

НК РФ ч.1, Статья 105.11. Затратный метод НК РФ ч.1, Статья 105.13. Метод распределения прибыли

Ст. 105.12 НК РФ ч.1. Метод сопоставимой рентабельности

Налоговый кодекс

Является ли прибыль целью бизнеса?

Вы можете подумать, что бизнес — это прибыль, что деловые люди неэтичны, а бизнес — это черное искусство хитрости и жадности. С годами я обнаружил, что это в основном не соответствует действительности.

Рассказ о том, что деловые люди плохи и то, что они делают, морально сомнительно, неверен. На каждый Enron приходится 10 000 хороших компаний. И большинство компаний, как и большинство людей, стараются поступать правильно.

Бизнес может решить мировые проблемы. И все больше людей начинают в это верить. Наблюдая за бизнесом более трех десятилетий, я могу сказать, что все меняется. Тысячи новых предприятий работают над тем, чтобы сделать мир лучше и, самое главное, повысить ценность нашей повседневной жизни.

Нам нужно пересмотреть наши представления о бизнесе, особенно после глобального финансового кризиса, когда старая модель бизнеса — максимизация прибыли — способствовала краху.

Теория заинтересованных сторон утверждает, что заинтересованные стороны стоят на первом месте — будь то поставщики, инвесторы, сотрудники, клиенты или сообщество.

Старый способ мышления о бизнесе предполагает, что смысл бизнеса заключается в получении прибыли. Это похоже на веру в то, что дыхание — это цель жизни. Да, вы должны дышать, чтобы жить, так же как бизнес должен получать прибыль. Но цель бизнеса обычно определяется страстным предпринимателем, преследующим мечту изменить мир.

Джон Макки, со-генеральный директор Whole Foods Market, является примером нового порядка тех великих бизнес-лидеров, которые практикуют сознательный капитализм. Макки говорит, что предприниматели, хотя и хотят зарабатывать деньги, начинают бизнес из страсти. Подумайте об этом так, сказал он: Врачи зарабатывают деньги, но их миссия — лечить; учителя зарабатывают деньги, но их желание – обучать; и архитекторы зарабатывают деньги, но они жаждут строить. Тогда возникает вопрос: почему существует миф о том, что деловые люди хотят только делать деньги?

Основная миссия The Motley Fool, по словам ее генерального директора Тома Гарднера, состоит в том, чтобы помочь людям стать лучшими инвесторами. Кип Тинделл, генеральный директор The Container Store, объясняет, что хорошая забота о 6000 сотрудников приводит к тому, что эти сотрудники очень хорошо заботятся о клиентах и ​​других заинтересованных лицах. Результат — прибыль.

Капитализм всегда имел свою долю критиков, утверждавших, что он оставляет после себя скандалы, загрязнение и нищету. Капитализм может быть и не совершенен, но это величайшая система общественного сотрудничества, созданная до сих пор. Капитализм работает, потому что предприниматели и менеджеры выясняют, как клиенты, сотрудники, поставщики, сообщества и люди с деньгами могут сотрудничать для взаимной выгоды. Конкуренция важна, но это свойство второго порядка, которое дает людям больше выбора в свободном обществе.

Бизнес — это глубоко человеческое учреждение, но его цель не в том, чтобы заработать как можно больше денег. Цель в другом. Нам нужно вернуть цель капитализму, потому что бизнес — это прежде всего цель и создание ценности для заинтересованных сторон — деньги и прибыль следуют за ней.

Бизнес и этика идут рука об руку. Иногда мы действуем из эгоистичных побуждений, а иногда — из чужих интересов. Стимулы важны, но важны и ценности. Большинство людей говорят правду, держат свои обещания и большую часть времени действуют ответственно. И нам нужно поощрять такое поведение. Когда эти ожидания не оправдываются, это не только плохая этика, но и плохой бизнес.

Критика путем создания чего-то лучшего. Если вы думаете, что слишком много руководителей концентрируются только на прибыли и деньгах, тогда начните бизнес, который фокусируется на цели больше, чем на прибыли, и полагается на энтузиазм своих сотрудников.

 

Прибыль и рентабельность: в чем разница?

8 Мин. Читать

19 мая 2022 г.

Прибыль и рентабельность — разные вещи. Их часто путают друг с другом. Прибыль — это мера того, сколько денег компания получает за сверхурочную работу. Рентабельность – это измерение возврата инвестиций. Прибыльная компания может не приносить никакой прибыли. Это потому, что он реинвестирует все свои доходы, чтобы стать больше. Понимание того, что из них наиболее важно для вашего бизнеса, поможет вам принимать решения, ведущие к успеху.

В этой статье речь пойдет о прибыли и прибыльности. Вы узнаете, что означает каждый из них, как их использовать и многое другое.

В этой статье мы рассмотрим:

Сравнение прибыли и прибыльности

Как использовать прибыльность и прибыль

Является ли прибыль лучшим показателем, чем прибыль?

Что такое хороший коэффициент рентабельности?

Основные выводы

Сравнение прибыли и рентабельности

Прибыль и рентабельность похожи. Они не одинаковы. Каждая из этих метрик должна использоваться по-разному. Каждый из них служит своим важным целям.

Прибыль

Прибыль — это разница между тем, что бизнес зарабатывает, и тем, что он тратит. Он рассчитывается путем вычитания расходов из доходов. Прибыль полезна для предприятий, которые продают товары и услуги. Примерами этого могут быть Wal-Mart или Mercedes.

Размер прибыли может быть важным показателем для малого бизнеса. Это помогает им определить, достаточно ли они зарабатывают денег, чтобы оставаться платежеспособными. Прибыль полезна, если компания хочет выйти на другие рынки. Они могут купить новое оборудование или открыть магазин в другом месте.

Для оценки прибыли предприятия используют отчеты о движении денежных средств и отчеты о прибылях и убытках. Отчеты о прибылях и убытках измеряют продажи бизнеса и операционные расходы за определенный период времени. Отчеты о движении денежных средств показывают, сколько денег поступает и уходит за определенный период времени. Эти документы дают компаниям хорошее представление о том, получают ли они достаточно прибыли, чтобы оставаться на плаву. Малые предприятия, которые хотят расти, должны получать больше, чем просто достаточно прибыли, чтобы безубыточность. Им нужно получать достаточную прибыль, чтобы расширяться и расти.

Какие три вида прибыли существуют?

Прибыль можно разделить на три категории. Это экономическая прибыль, нормальная прибыль и бухгалтерская прибыль.

• Экономическая прибыль учитывает только альтернативные издержки. Альтернативная стоимость представляет собой деньги, которые бизнес мог бы заработать. Это с учетом того, что он не тратил свое время и ресурсы на что-то другое. Например, скажем, компания тратит 100 миллионов долларов на строительство нового завода. Эта сумма денег могла бы принести дополнительные 200 миллионов долларов дохода. Альтернативная стоимость составляет 200 миллионов долларов. Экономическая прибыль представляет собой разницу между фактическим доходом и этой суммой денег. Идеальным типом экономической прибыли было бы 100 миллионов долларов.
• Нормальная прибыль представляет собой минимальную сумму денег, необходимую компании для работы. Он включает альтернативные издержки и все обычные расходы, связанные с бизнесом. К ним относятся арендная плата, заработная плата и расходные материалы. Этот вид прибыли также известен как необходимая прибыль. Если компания получает меньше обычной прибыли, которую она требует, то ей грозит закрытие или объявление о банкротстве.
• Бухгалтерская прибыль используется компаниями для улучшения бухгалтерской отчетности. Он включает в себя такие вещи, как единовременные расходы, и исключает необходимые деловые расходы. Бухгалтерскую прибыль часто путают с экономической прибылью, но это не одно и то же.

Прибыль является важным показателем для малого бизнеса. Они могут управлять принятием решений, когда речь идет о расширении, покупке оборудования или других деловых возможностях.

Прибыльность

Прибыльность — это показатель того, насколько хорошо компания работает для владельца бизнеса и акционеров. Это особенно важно для публичных компаний. Он измеряется возвратом инвестиций или ROI. Это помогает компаниям определить, достаточно ли они зарабатывают. Рентабельность описывает, сколько компания зарабатывает по сравнению с ее инвестициями в такие активы, как оборудование и технологии. Он измеряет, насколько эффективны эти инвестиции.

Бизнес может приносить большую прибыль. Если дела идут плохо, у этой компании могут быть проблемы. Это не означает, что компании, не имеющие большой прибыли, также испытывают трудности. Они могли просто реинвестировать все в компанию, чтобы стать больше и получить больше власти в своей отрасли. Некоторые предприятия фактически продолжают реинвестировать свои доходы, чтобы еще больше расшириться. Прибыльность имеет значение для предприятий, которые используют заемные средства или капитальные вложения для роста.

Рентабельность может быть измерена рентабельностью активов (ROA) или коэффициентом маржи прибыли. Это отношение прибыли к общим затратам, таким как инвентарь, оборудование и поставки. ROA помогает компаниям определить, приносят ли их инвестиции приемлемую прибыль. Когда этот показатель низкий, это означает, что компания либо теряет деньги, либо зарабатывает очень мало для своих владельцев.

Бизнес с положительным ROA преуспевает. Они имеют высокую отдачу от инвестиций. Это привлекательно для инвесторов и кредиторов. Компании с отрицательным ROA изо всех сил пытаются сделать хорошие инвестиции. Инвесторы могут не захотеть поддерживать эти компании. Это может повлиять на их способность продолжать расти.

Как использовать прибыльность и прибыль

Прибыльность говорит компании, хорошо она работает или нет. Он показывает, достаточно ли разумно использует бизнес свои деньги для роста. В компании с высокой рентабельностью стоит инвестировать. Они зарабатывают достаточно денег, чтобы реинвестировать в компанию. Это позволит ему вырасти еще больше.

Прибыльные компании эффективно используют свои активы. Эти предприятия максимально используют свою инфраструктуру, инвестиции и персонал. Они делают деньги. Они также ничего не тратят впустую, перерасходуя средства на оборудование или человеческие ресурсы. В этом разница между прибыльностью и просто безубыточностью для многих малых предприятий. Отрицательная маржа прибыли — это большой красный флаг.

Прибыльность является важным показателем как для крупного, так и для малого бизнеса. Это помогает им решить, достаточно ли они хороши, чтобы расти. Это также дает представление о том, сколько средств им нужно, чтобы сделать их бизнес сильнее.

Является ли прибыль лучшим показателем, чем прибыль?

Разница между прибыльностью и прибылью заключается в том, что прибыльность измеряет долгосрочное здоровье компании. Прибыль более краткосрочная. Это определение также может говорить о том, что прибыль фокусируется на конечном доходе, а рентабельность измеряет отдачу от инвестиций.

Прибыльность помогает инвесторам увидеть, насколько хорошо их инвестиции окупаются. Это показывает, будут ли они продолжать расти. Это также показывает, что компания готова реинвестировать свои доходы в себя. Затем инвесторы могут легко вкладывать больше денег в бизнес.

Прибыльность — отличный показатель для инвесторов. Они заинтересованы в том, насколько хорошо их инвестиции работают на них. Когда дивиденды, стоимость акций или цена акций высоки, инвесторы довольны работой своих активов. Прибыльность показывает им, сохранится ли эта тенденция.

Что такое хороший коэффициент рентабельности?

Коэффициент рентабельности можно определить как отношение прибыли к инвестициям. Чем выше этот коэффициент, тем лучше работает компания. Коэффициент прибыльности может быть измерен, например, как чистая прибыль, деленная на общие активы. Для компаний, котирующихся на инвестиционной бирже, эту информацию легко найти. В тройку крупнейших бирж США входят NYSE (Нью-Йоркская фондовая биржа), NASDAQ (Национальная ассоциация дилеров по ценным бумагам) и AMEX (Американская фондовая биржа). Это три самых популярных места для торговли акциями, облигациями, взаимными фондами и ETF.

Предприятиям, которые не котируются на инвестиционной бирже, возможно, не нужно предоставлять коэффициенты прибыльности. Тем не менее, им нужно будет обратить пристальное внимание на свои финансы.

Коэффициент рентабельности считается хорошим, когда он выше 10%. Это показывает, что бизнес больше, чем просто безубыточность для его владельцев. Высокий коэффициент прибыльности означает, что компания делает хорошие инвестиции и создает прочную основу для роста.

Прибыльные компании могут реинвестировать свои доходы в положительные результаты для инвесторов и кредиторов. Кредиторы и инвесторы смотрят на этот показатель, чтобы увидеть, сможет ли бизнес погасить свои долги. Реинвестирование прибыли также означает, что компания может расти еще больше за счет реинвестирования капитала. Многим предприятиям трудно измерить коэффициенты рентабельности. У них нет доступа к активам и инвестициям на регулярной основе. Это характерно для предприятий, не зарегистрированных на бирже, новых компаний или семейных предприятий.

Ключевые выводы

Коэффициент прибыльности является самым важным показателем для компании. Это показывает, достаточно ли они хороши, чтобы расти. Это также показывает, сколько средств им нужно, чтобы сделать их бизнес сильнее. Если коэффициент рентабельности низок, этому бизнесу необходимо переоценить то, как он вкладывает свои деньги.

Существуют различия между рентабельностью и прибылью. Рентабельность измеряет долгосрочное здоровье компании. Прибыль фокусируется на конечном доходе. Думая об инвестировании в любой тип активов, лучше всего принимать во внимание оба измерения.