Фиатный вид денег: Фиатная валюта — что это такое: определение термина простыми словами

Содержание

Что такое фиатные деньги (валюта)

a, .bsaProAlert > a:hover, .bsaProAlert > a:focus { } .bsaProAlertSuccess { } .bsaProAlertFailed { } /* stats */ .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-b .ct-bar, .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-b .ct-line, .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-b .ct-point, .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-b .ct-slice.ct-donut { stroke: #673AB7 !important; } .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-a .ct-bar, .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-a .ct-line, .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-a .ct-point, .bsaStatsWrapper .ct-chart .ct-series.ct-series-a .ct-slice.ct-donut { stroke: #FBCD39 !important; } /* Custom CSS */ ]]>

Согласно информации из «Википедии», в мире существует более 150 официальных валют. Только 17 – основные, то есть их можно быстро продать или купить. Каждая валюта – фиатная.

Редакция MC.today разобралась, что такое фиатные деньги, как они работают в Украине и станет ли им конкурентом криптовалюта.


Что такое фиатные деньги

Фиатными деньгами пользуются все. По сути, это обычные монеты и купюры в кошельке. А еще средства, доступные на зарплатной или кредитной карточках. В целом это деньги, за которые можно купить еду, одежду или квартиру, расплатиться с парикмахером, таксистом или стоматологом.

Фиатные деньги – это валюта страны, которую выпускает только Центральный банк. Он же считает, сколько уже выпустил, и прогнозирует, сколько нужно будет выпустить денег в ближайшем будущем.

Стоимость фиатной валюты не привязана к цене серебра, золота или стоимости ее производства. Ценность фиатных денег основывается исключительно на доверии к государству и его авторитете на международной арене.

Хорошо, если в стране люди активно тратят свои деньги. То есть покупают товары, ходят в кино, боулинг или спортивный зал – вкладывают средства в развитие или поддержку бизнеса. В этой же валюте платят налоги и коммунальные услуги.

Еще хорошо, если крупные государственные компании в стране выпускают акции и облигации. Иностранные инвесторы их покупают – если видят, что есть условия для того, чтобы инвестиции быстро окупились.

В обратном случае деньги обесцениваются, иногда очень быстро, и вернуть утраченное доверие к государству бывает очень сложно.
На сегодня в фиатной денежной системе работают все страны. Это те же доллары, евро, гривны, фунты, иены и другие валюты.

Отличие от фидуциарных денег

Термин «фиатные деньги» англ. fiat money происходит от латинского слова fiat – означает «декрет», «указание», «пусть будет так». Еще есть термин «фидуциарные деньги», от латинского слова fiducia – «доверие».

Оба понятия чаще используются как синонимы. Однако в некоторых источниках их все же разделяют: фидуциарными деньгами называют банкноты, которые обмениваются на золото или серебро, а фиатными – те, которые обменять нельзя.

Каждый день в нашем Telegram-канале мы публикуем подборки главных новостей дня и ключевое из статей. Самое интересное и важное, коротко и четко, каждый день 🙂

История фиатных денег

История фиатных денег напрямую связана с эволюцией денег вообще и денежных систем в частности.

Бумажные деньги

До появления денег люди не покупали и продавали, а менялись товарами и продуктами. Например, мясо меняли на зерно или сапоги – на овцу.

Позднее появились слитки, а еще позже – монеты из драгоценных металлов. Монеты чеканились государством и имели четко определенную ценность. Торговцам было неудобно носить с собой много медных монет. Поэтому они стали оставлять их на хранение. Взамен получали расписку, где было сказано, сколько денег они оставили.

Становление бумажных денег заняло несколько веков: первые долговые расписки появились в VII веке, а банкноты начали печатать в XI. Из-за легкости материала первые купюры называли «летающими деньгами». Их можно было поменять на золото, серебро и шелк.

Родина бумажных денег – Китай.

Золотой стандарт

Денежную систему, при которой ценность денег устанавливает государство, пробовали внедрить во многих европейских странах еще с XVII века. Но попытки оказались неудачными: торговля и промышленность развивались исключительно за счет золота, и оно даже вытеснило другие металлы.

Эта система – «золотой стандарт» – укрепилась и начала распространяться в XVIII веке. Суть ее в том, что государственная валюта стала фиксированной и свободно конвертировалась в золото.

Почему именно золото?

  1. Его используют в неденежных целях, например, ювелиры и так далее, поэтому спрос на него всегда есть.
  2. Это металл, который не портится со временем и который легко делится на части.
  3. Золото невозможно подделать так, чтобы подделку не определил профессионал.
  4. На Земле количество золота ограниченно. Поэтому инфляция сдерживалась скоростью добычи.

Преимуществом системы «золотого стандарта» была стабильность. Например, один доллар гарантированно менялся на 31 грамм золота, и наоборот.

Но стабильность же стала и недостатком: для развития необходима инфляция, пусть небольшая и контролируемая. Кроме этого, чем больше стран настраивали свою экономику на «золотую» систему, тем острее чувствовалось: драгоценного металла всем не хватит.

Фиатная денежная модель помогла решить как минимум эти две проблемы.

Фиатные деньги

Система «золотого стандарта» просуществовала более 100 лет. Страны начали отказываться от нее в 1971 году. На смену пришли фиатные деньги.

Подписывайтесь на нашу Facebook-страничку, чтобы не пропустить ничего важного из новостей украинского IT 🙂

Стоимости валюты как таковой здесь нет. Это просто законное платежное средство в каждой конкретной стране.

Фиатные деньги и криптовалюта

И фиатные деньги, и криптовалюта не обеспечиваются золотом и не имеют физического подкрепления своей ценности. Но на этом их схожесть заканчивается.

Вот главные отличия фиатных денег и криптовалюты:

  • Фиатные деньги выпускает государство. Криптовалюту – частные структуры. Государство на ее выпуск не влияет и никак этот процесс не контролирует.
  • Криптовалюта во многих странах не признана официально, и ее значимость государство не гарантирует. Эти деньги в развитии экономики пока что не участвуют.

За последнее время криптовалюта сильно выросла в цене. Если в октябре 2010 года биткоин стоил $0,10, в начале 2021 года – около $30 тыс., то в ноябре – $68 тыс. Среди ее преимуществ – анонимность переводов, возможность полностью автоматизировать транзакции и избежать посредников между отправителем и получателем денег.

Украина в 2021 году оказалась на четвертом месте на рынке криптовалюты. Для исследования блокчейн-компания Chainalysis изучили данные по 154 странам на основе транзакций с криптовалютой в каждой.

Источник: blog.chainalysis.com

8 сентября 2021 года парламент принял закон «О виртуальных активах». Благодаря ему украинцы смогут легально обменивать криптовалюту и декларировать ее. Но он вступит в силу позже, потому что:

  1. После этого президент Владимир Зеленский внес свои предложения к закону, которые должна пересмотреть Верховная Рада.
  2. Чтобы закон заработал, нужно изменить Налоговый кодекс.

Еще одна из обсуждаемых тем – введение центральными банками стран цифровой валюты. Минцифра, «Таскомбанк» и финтех-компания Bitt уже запустили пилотный проект по разработке е-гривны. Если все идеи удастся воплотить, она также будет фиатной.

Виды фиатных валют

Современные фиатные деньги могут быть:

  1. Наличные, они же фактические. Это обычные бумажные банкноты или металлические монеты.
  2. Безналичные. В частности, это деньги на депозитном счете человека или организации. Или же кредитные фиаты – обязательства банков в виде векселей, чеков или долговых расписок. В современных фиатных системах основная масса оборота – безналичные деньги.

По информации Национального банка Украины, с января по сентябрь 2021 года доля безналичных операций среди украинцев составила 60,6% В аналогичный период 2020 года их доля была 55,2%.

Наличные и безналичные деньги равноценны: 10 гривен на электронном счету равны 10 гривнам монетой или купюрой.

Деньги «золотого стандарта» Фиатные деньги Криптовалюта
Форма выпуска Монеты, купюры Монеты, купюры, электронные деньги Электронные деньги
Кто выпускает Государство Государство Пользователи интернета
Ценность Обеспечивается драгметаллом Обеспечивается государством Обеспечивается спросом
Цена Растут в цене Есть риск обесценивания валюты Есть риски. Например, сбой сети биткоина, снижение ликвидности и так далее

Сравнение разных видов современных денег

Преимущества и недостатки фиатной валюты

Плюсы:

  • Фиатными деньгами легко пользоваться, их удобно хранить и путешествовать с ними.
  • Эти деньги используются во всем мире – это удобная форма валюты для международной торговли.
  • Фиатные деньги выгодны государству. Так, по сравнению с системой «золотого стандарта», правительство может больше влиять на них во время кризиса. А по сравнению с криптовалютами – государство может контролировать электронные деньги.

Минусы:

  • Не подкреплены чем-то физическим. Когда в ходу были монеты из драгоценных металлов, гарантия того, что в случае банкротства государства сбережения не обесценятся, была выше. Кроме того, такая система устойчивее. Это причины, по которым время от времени поднимается вопрос о том, что система «золотого стандарта» не исчерпала себя.
  • Фиатные деньги не имеют внутренней ценности. То есть их можно «допечатывать» едва ли не в любой момент. Это может привести к гиперинфляции и росту государственного долга. В итоге деньги легко обесцениваются.
  • Их легко подделать. В электронном виде полная безопасность также не гарантирована.

Вывод

Фиатные деньги – это современная модель государственного управления деньгами. Пользоваться этой системой удобно каждому. Хотя бы потому, что она позволяет обходиться без наличных денег и совершать денежные операции из любой точки мира.

С другой стороны, любая денежная система – это живой организм, который меняется и совершенствуется. Например, сейчас развивается рынок криптовалют. Согласно закону «О виртуальных активах» можно будет легально обменивать и декларировать криптовалюту.

Виды денег — товарные, обеспеченные, фиатные, кредитные деньги

Все современные денежные системы основываются на фиатных деньгах, но исторически выделяют четыре основных вида денег:

  1. товарные деньги
  2. обеспеченные деньги
  3. фиатные деньги
  4. кредитные деньги

Товарные деньги

Товарные деньги (ещё их называют: действительные, натуральные, вещественные, настоящие, примитивные деньги) — это деньги, в роли которых выступает товар, обладающий самостоятельной стоимостью и полезностью.

Такие товары могут использоваться не только в качестве денег: например, золотую монету можно переплавить в ювелирное украшение.

Действительные деньги (выражены золотом, серебром или другими драгоценными металлами) — это деньги, номинал которых соответствует реальной стоимости, то есть стоимости металла, из которого они изготовлены.

Именно такими деньгами являются все товары, которые выступали эквивалентами на начальных этапах развития товарного обращения (скот, зерно, меха, жемчужины, и т. п.), а также металлические деньги — медные, бронзовые, серебряные, золотые, платиновые полновесные монеты.

Адам Смит рассказывал, что в его время (XVIII век) в некоторых шотландских селениях между рабочими был распространён обычай платить торговцам вместо мелкой монеты железными гвоздями, которые охотно принимались и имели вполне определённую стоимость.

То же самое говорит и Шевалье про каменноу́гольные округа Франции. И Швейнфурт в конце XIX века также нашёл у племени бонго (в Судане) использование в качестве денег железных наконечников копий и лопаты.

Разные товары и сегодня выполняют функцию денег в специфических условиях. Например, сигареты у заключённых и военнопленных, водка и сахар в периоды экономических кризисов, оружие и боеприпасы в местах вооружённых конфликтов.

В условиях голода и инфляции продукты длительного хранения могут стать средством накопления для зажиточных людей.

Но постепенно товарные деньги уходят из оборота. Они неудобны для частого обращения, так как слишком тяжелы, неделимы или портятся при хранении.

А самое главное — они слишком дороги в изготовлении. Ведь стоимость их изготовления должна соответствовать их номиналу, иначе натуральные деньги не будут выполнять функцию идеального товара, выступающего эквивалентом стоимости других товаров.

В то же время с развитием экономики потребность в деньгах увеличивается, что делает денежную систему государства слишком дорогой.

Стоимость денег в такой экономике всегда сопоставима с размерами ВВП, то есть слишком много ресурсов направляется не на производство товаров и услуг, а на производство денег, что сокращает общий производственный потенциал страны.

В настоящее время товарные деньги используются как средство сбережения и для коллекций (инвестиционные монеты).

Обеспеченные деньги

Обеспеченные деньги (ещё их называют: разменные, представительские) — это деньги, в роли которых выступают знаки или сертификаты, которые могут быть обменены по предъявлению на фиксированное количество определённого товара или товарных денег, например, на золото или серебро. Фактически, обеспеченные деньги являются представителями товарных денег.

Считается, что первые обеспеченные деньги появились в Древнем Шумере, где для оплаты использовались фигурки овец и коз из обожжённой глины. Эти фигурки могли быть обменены по предъявлению на живых овец и коз.

Первоначально банкноты удостоверяли наличие соответствующего количества полновесной монеты и являлись обеспеченными деньгами.

Однако на сегодня, после отмены золотого стандарта, банкноты больше не гарантируются обменом на фиксированный товар и превратились в символические (фиатные) деньги, сохранив прежнее название.

Фиатные деньги

Фиатные деньги (ещё их называют: символические, бумажные, декретированные, ненастоящие) — это деньги, которые не имеют самостоятельной стоимости или она несоразмерна с номиналом.

Фиатные деньги не имеют ценности, но способны выполнять функции денег, поскольку государство принимает их в качестве уплаты налогов, а также объявляет законным платёжным средством на своей территории.

На сегодняшний день основной формой фиатных денег являются банкноты и безналичные деньги, находящиеся на счёте в банке. При этом понятие «безналичные деньги» условно, так как речь идёт по существу о безналичных (безденежных) расчётах, то есть о расчётах должников с кредиторами без использования наличных денег.

При расчётах наличными деньгами собственник денежных купюр (банкнот) непосредственно использует их по своему усмотрению, а при безналичных расчётах управомоченное лицо предъявляет к банку соответствующие требования, исполнение которых от него уже не зависит.

Это же относится к единицам стоимости электронных нефиатных платёжных систем (разновидность электронных денег).

С распространением платёжных карт и электронных денег банкноты постепенно вытесняются из обращения.

Кредитные деньги

Кредитные деньги — это права требования в будущем в отношении физических или юридических лиц. Это специальным образом оформленный долг, обычно в форме передаваемой ценной бумаги, которые можно использовать для покупки товаров (услуг) или оплаты собственных долгов.

Оплата по таким долгам обычно производится в определённый срок, хотя есть варианты, когда оплата производится в любое время по первому требованию. Кредитные деньги несут в себе риск неисполнения требования.

Что такое фиатные деньги и валюта?

Первые бумажные деньги были напечатаны в Китае в 7 веке. В товарно-денежной системе появился новый способ расчёта – печать купюр, как законного платёжного средства, без полного обеспечения золотом или другим товаром.

Что означает термин фиатные деньги?

Фиатные деньги (в переводе с латыни – «fiat» – указ) – деньги, что выпускаются, обеспечиваются и контролируются государством на законодательном уровне. Они не могут быть возвращены Национальному Банку в обмен на реальные активы из обеспечения государства, и не имеют полезной стоимости (как пища, шкуры или металлы).

Термин был впервые широко озвучен в 1878 году в газете «Chicago Tribune» после партийного съезда Партии «Гринбэков» в США.

Исследователи применяют отдельное понятие – фидуциарные деньги (в переводе с латыни – «fiducia» – доверие) для денег, что обеспечивают держателю юридическую гарантию возможности возврата их государству в обмен на золото или другой материальный актив. Некоторые же публикаторы присваивают свойства фидуциарных денег – фиатным валютам. 

Сегодня национальные печатные деньги крупнейших государств не подкреплены запасами золота, серебра или другого эквивалента, и управляются исключительно постановлением правительства. Их стоимость сохраняется усилиями государства. Другие государств и граждане, участвующие во взаимообмене, образуют курс валют согласно суммарной эмиссии, уровню спроса и предложения на рынке, размеру долговых обязательств.

История фиата

18-19 век

По всему миру произошёл переход на золотой стандарт:

  • Великобритания (1821)
  • Германия (1871)
  • Швеция (1873)
  • США (1873)*
  • Франция (1874)
  • Бельгия (1874)
  • Италия (1874)
  • Швейцария (1874)
  • Голландия (1875)
  • Австро-Венгрия (1892)
  • Япония (1897)
  • Россия (1898)
  • США (1900)**

*де-юро

*де-факто

Часть фиатных денег при этом обеспечивалась не золотом, а долговыми обязательствами. Например, в США с их помощью держатель мог оплатить налоги. Это упрощало государству изъятие их из оборота.

20 век

После Первой мировой войны правительства и банки всё ещё обещали конвертировать банкноты и монеты в золото, серебро или медь по требованию. Но необходимость масштабного ремонта городов и рост международных займов вынудили многие страны приостановить обмен фиатной валюты на драгоценный металл. Некоторые экономики печатали дополнительные, необеспеченные деньги, для оплаты долгов. Это приводило к гиперинфляции.

В 1944 году 44 государства заключили Бреттон-Вудское соглашение, на конференции в отеле Маунт Вашингтон. По его итогам США обязалось поддерживать каждый доллар, находящийся за рубежом, своими запасами золота, и выразило готовность конвертировать его по запросу любого банка. Цена золота становилась фиксированной – 35$ за 1 тройскую унцию.

Поначалу это было взаимовыгодным решением, весь США официально обладало половиной мировых запасов золота. Спустя 20 лет, в 1966, только 25% от этих запасов принадлежали США. Обеспокоенность развитых государств (Германии, Швейцарии, Японии) усилило давление на американское правительство, и некоторые участники начали требовать возврата своего золота в обмен на имеющиеся у них доллары.

Конец Бреттон-Вудской системы наступил в 1971 году, с приходом «Шока Никсона». Это было ответной, защитной реакцией, на очевидную невозможность США выплатить все задолженности, если все страны-участники соглашения потребуют этого. Но общественность приняла действия Никсона по выходу из Бреттон-Вудского соглашения положительно, посчитав что он спасает экономику от безработицы и кризиса ценности товаров.

Доллар был отвязан от золота и обменные курсы стали плавающими. Исследователи по-разному оценивают последствия этого решения, и нередко называют его одним из факторов мирового финансового кризиса 2008 года. Инфляция продолжает расти ежегодно, 1$ в год «Шока Никсона» равен 6,43$ современным.

Наши дни

Экономисты в значительной степени отказались от идеи, что стоимость денег должна быть тесно связана с золотом. Ответственность за предотвращение инфляции и депрессии лежит на государстве из-за его способности создавать или облагать налогом деньги.

Национальные правительства имеют монополию на выпуск фиатной валюты, где плавающий обменный курс освобождает денежно-кредитную политику от необходимости защиты валютных резервов.

История большинства бумажных денег, включая все современные, следует одинаковой схеме:

  1. Товары и драгоценные металлы выступают в роли денег
  2. Развитие конвертируемых банкнот
  3. Монополизация банкнот, спонсируемая государством
  4. Санкционированная правительством приостановка конвертируемости

Эта история явно несовместима с какой-либо теорией бумажных денег, которая изображает их как следствие полностью добровольного индивидуального выбора.

Что определяет стоимость фиатных денег?

Фиатная валюта является законным платёжным средством. Её стоимость поддерживается правительством, что отвечает за её выпуск. Доллар США – это фиатные деньги, как и евро и многие другие национальные валюты.

Этот подход отличается от денег, цена которых основана на каком-либо физическом благе, таком как золото или серебро, называемых товарными деньгами.

Ценность фиатной валюты зависит от силы правительства, которое её выпускает, и экономических программ, а не от стоимости банкнот (или монет) в эквиваленте золота или серебра.

Удаление связи между валютой и товаром не создаёт «бесполезные деньги». Это просто удерживает панику от причинения большего экономического вреда во время кризиса, когда люди копят основу товарной валюты и останавливают торговые процессы.

Многие экономисты признают, что способность правительства контролировать предложение национальной валюты сыграла важную роль в предотвращении кризиса (самого сильного за последние 80 лет) от нанесения ещё большего ущерба американской и мировой экономике.

Кто разрабатывает фиатные деньги?

Рассмотрим процесс производства бумажных денег и монет на примере самой популярной фиатной валюты – доллара США.

Каждый из 12 Федеральных резервных банков ведет инвентаризацию наличных средств для удовлетворения потребностей депозитных учреждений в своём Округе. Места расширенного хранения на нескольких континентах продвигают использование валюты США на международном уровне, улучшают сбор информации о валютных потоках и помогают местным банкам удовлетворять спрос населения на валюту США. 

Дополнения к этому запасу поступают непосредственно от двух отделов Министерства финансов, которые производят наличные деньги: Бюро гравировки и печати (печатает валюту) и Монетный двор США (производит монеты). Большая часть запасов состоит из депозитов банков, у которых было больше наличных денег, чем им нужно для обслуживания клиентов; они депонируют излишки в Федеральную резервную систему (ФРС), чтобы помочь удовлетворить свои резервные требования.

Когда Федеральный резервный банк получает от банка денежный депозит, он проверяет отдельные банкноты, чтобы определить, подходят ли они для будущего обращения. Около одной трети банкнот, которые получает ФРС, не подходят, и ФРС их уничтожает. Срок службы банкноты зависит от её номинала. Например, купюра в 1 доллар, которая пользуется наибольшим спросом, остаётся в обращении в среднем 5,9 лет. 100-долларовая купюра ходит около 15 лет.

Федеральная резервная система заказывает новую валюту в Бюро гравировки и печати, которое производит соответствующие номиналы и отправляет их непосредственно в резервные банки. Изготовление каждой банкноты стоит около четырех центов, хотя стоимость незначительно варьируется в зависимости от номинала.

Практически все используемые денежные знаки являются банкнотами Федеральной резервной системы. Каждый Федеральный резервный банк по закону обязан предоставить залог, по крайней мере, равный сумме валюты, выпущенной им в обращение. Основная часть залога представлена ​​ценными бумагами правительства США и золотыми сертификатами, принадлежащими Федеральным резервным банкам.

Порядок ввода монет в обращение аналогичен денежному. Монетный двор США производит монеты в Филадельфии, Денвере и Сан-Франциско и отправляет их в Федеральные резервные банки и уполномоченным бронетранспортерам, снабжая банки монетами для удовлетворения спроса населения.

Фиатные деньги и криптовалюты

После запуска сети Bitcoin Сатоши Накамото, традиционная денежная система встретилась с новым типом средств. Название «криптовалюта» не совсем уместно, ведь «currency» (от англ. – валюта) – национальные деньги, обеспечиваемые государством. Хотя ряд специалистов именует валютой любой товар, способный участвовать в обмене благами.

Чем отличаются криптовалюты от фиата?

В таблице для сравнения приведён Биткоин, как основная криптовалюта в экосистеме. Появление стейблкоинов усиливает преимущество цифровых валют над фиатом: они могут выполнять ту же функцию, при этом перемещение и подлинность контролируются на более надёжном уровне.

Что такое фиат в криптовалюте

Международный валютный фонд провёл конференцию в 2017 году, где участвовали большинство Центральных банков, из них 63 поддержали инициативу в этот день. На повестке дня были Цифровые валюты Центральных банков (Central Bank Digital Currency, CBDC или ЦВЦБ).

Очевидно, что развитие концепции цифровых активов позволит выпускать и контролировать фиатные валюты дешевле и глубже. Китай сильнее остальных продвинулся в выпуске своей ЦВЦБ – она носит название Digital Payment Electronic Currency (DCEP). Не остаются в стороне США, Россия, страны Евросоюза. Активно тестируются цифровые деньги в арабских странах, в виде полноценных проектов.

Фиатные деньги неизбежно используют технологии криптовалют, и выпустят электронное законное платёжное средство. Большинство людей уже используют смартфоны для финансовых операций. Возможность контроля цифровой экономики на уровне кода значительно ослабит роль частных банков, упростив работу ЦБ, и даже может позволить гражданам получить большую свободу над своими финансами в области инвестирования. Первые шаги в этом направлении совершает экосистема децентрализованных финансов – DeFi.

Может ли криптовалюта заменить фиатную валюту?

Разобравшись в терминологии, вы автоматически получите ответ на данный вопрос. Криптовалюта Bitcoin, например, никогда не заменит фиатную валюту. Стоимость одной транзакции в сети уже достигла 10-30$ и может расти дальше, что делает систему непрактичной для повседневных расходов.

Стейблкоины Tether или DAI тоже не могут стать полноценной заменой. Государство не может доверить всю национальную эмиссию авторскому смарт-контакты в протоколе на Ethereum.

CBDC (Цифровая валюта Центральных банков) безусловно может «заменить» фиатную валюту, но только в плане чеканки и использования. Вместо бумажных купюр или виртуальных балансов частных банков в мобильном приложении, пользователь получит доступ к национальной сети, что контролируется государством и работает на криптографических протоколах, обеспечивая собственную неприкосновенность. Китай уже тестирует данную технологию в широких масштабах, и планирует перейти на следующий этап во время Зимней Олимпиады 2022.

Прогноз использования криптовалют и фиата

Рынок криптовалют будет тесно связан с фиатом. Большинство участников мирового рынка курс децентрализованного Биткоина всё равно выражают в долларовом эквиваленте. Стейблкоин USDT (Tether) уже был выпущен на сумму свыше 25 млрд. $, что тоже относится к экономике США, и контролируется SEC (Комиссией по ценным бумагам).

Только при тотальной революции в государственности возможно изменить позицию Федеральной резервной системы США. Для отказа от существующей концепции недостаточно желания. Необходим более эффективный способ управления, который ещё не был изобретён. Конечно, если это произойдёт, то в первую очередь с применением цифровых технологий.

Стейблкоины будут помогать криптовалютной экосистеме определять ценность товара или услуги, конвертируя их в привычные нам национальные денежные единицы.

Рост капитализации рынка неизбежно приведёт к усилению контроля со стороны надзорных органов. Один из актуальных законов 2021 года требует от бирж устанавливать происхождение средств в любой форме (монете, токене), при депозите и выводе, если их эквивалент превышает 10 тыс. $. Налоговая реформа в России коснулась криптовалют: доход от продажи требует уплаты налога в размере от 13% до 15%. Развитие цифровых фиатных денег (ЦВЦБ) упростит клиринг и сделает рынок более прозрачным для честных контрагентов.

Обмен фиата и криптовалют

Проводите транзакции в любой валюте, чтобы получить нужный актив, в Р2Р-обменнике Кошелёк.ру. 

Мы поддерживаем в обоих направлениях:

  • Криптовалюты.
  • Стейблкоины (Tether).
  • Фиатные валюты (Рубль, Доллар, Гривна напрямую; Все остальные с конвертацией через безналичный перевод, банковский счёт, MoneyGram, WU, SWIFT).

Поддерживаемые криптовалюты:

Bitcoin, Litecoin, Ethereum, FreeTON Crystal, Bitcoin Cash.

Храните полученные деньги и криптовалюты в удобном кастодиальном кошельке с дополнительными настройками защиты и службой поддержки на русском языке.

Фиатные деньги – что это, особенности, прогнозы [+примеры]

Еще двадцать лет назад мало кто вообще задумывался – рационально использовать бумажные деньги или нет?  Ведь этот вид оплаты был наиболее привычным и простым. Но сегодня есть множество альтернативных денежных средств, так что даже само использование фиата теперь ставится под сомнение.

Что такое фиатные деньги?

Чтобы разобраться, что такое фиат, следует обратиться к истории торговли. Появление фиатных денег случилось в тот момент, когда наряду с бартерным обменом одних товаров на другие начали использовать третье средство в качестве «посредника» и как эквивалент стоимости товара. Поначалу вместо привычных нам монет использоваться могли очень разные вещи – драгоценные или просто редкие, такие как украшения, алкоголь, полотно и даже овцы. Но постепенно универсальным средством для товарного обмена стали все-таки монеты. Первые денежные знаки изготавливались из ценных металлов. Но создавалось много подделок, с меньшим содержанием драгоценного металла в сплаве. Монеты производились на уровне государства, которое стремилось защититься от подделок и одновременно сэкономить на изготовлении монет. Так что сплавы становились все дешевле и более важным стало не содержание золота или серебра, а значение монеты, ее идея и символ. 10 крон были дороже 5 крон, даже если мало отличались по весу и совсем не отличались по качеству сплава. Не только монеты, но и бумажные денежные знаки стали служить универсальным эквивалентным средством для оценки товаров и осуществления товарного обмена. Чтобы избежать подделки, государственные службы измышляли различные маркировки, которые были недоступны изготовителям фальшивых банкнот. Стоимость монет и бумажных денег подкреплялась драгоценными металлами (золотовалютным резервом страны) или другими активами (например, предприятиями, продукцией и т.д.), так что можно было быть уверенным, что клочок бумаги с государственным гербом и портретом короля или премьер-министра действительно что-то значит и чего-то стоит. С этим все достаточно просто. А вот с цифровыми валютами другая ситуация.

Не всегда бумажные деньги имели достаточное подкрепление в виде золотых запасов в закромах государства. Например, в XIX веке Англии понадобилось больше денежных средств, нежели было в наличии в экономике страны, и на фоне этого Банк Англии стал выпускать банкноты, для которых не имелось золотого эквивалента в хранилище. В 1844 году актом премьер-министра Роберта Пиля было решено компенсировать непокрытую золотом эмиссию банкнот путем перерасчета стоимости каждой бумажной единицы в процентном соотношении к имеющемуся золотому запасу. Такие бумажные банкноты получили название «фидуциарные деньги» от латинского слова fiducia — «доверие». Каждый держатель банкнот имел право обратиться в банк и получить золотые монеты, на основе стоимости фидуциарных денег.

Практика распространилась, однако фидуциарная денежная система начала распадаться только в 1971-1973 годах, когда правительство США отказалось выплачивать золотые запасы по требованиям. Бумажные банкноты без права обмена на золото или другие ценные металлы стали именоваться «фиатными», от латинского слова “fiat”, обозначающего «декрет», «указание». Таким образом, бумажные деньги полностью стали воплощением идеи и символом, не подкрепленным «реальным золотом» в полном объеме. 

В современном понимании, фиатные деньги — это символические денежные единицы, стоимость и эмиссия которых регулируется центральным государственным банком. Регулируется с учетом тех же золотовалютных резервов, стоимости валюты на международных рынках, объемом товарно-денежного обмена на уровне государства и на международном уровне, разницей между экспортом и импортом и т.д. Именно по причине стольких внешних факторов, влияющих на стоимость бумажной денежной единицы, возникает связь между ценой на хлеб в Москве и курсом доллара в мире. Цифровые деньги на обычных карточках, по сути, тоже всего лишь эквивалент фиатных. А вот криптовалюты живут совсем по другим законам.

Фиатные деньги и криптовалюта: основные отличия

Параметр сравнения Фиатные деньги Криптовалюта
Форма выпуска Имеют материальную основу в виде бумажных билетов и монет. Выпускаются в цифровом формате в виде шифровки блокчейн-технологии.
Стоимость Курс стоимости устанавливается государственным банком. Курс определяется только рыночным спросом на монеты без вмешательства государства или банков, вне зависимости от международных экономических процессов.
Контроль Контролируются государством, международным валютным фондом, финансовыми учреждениями. Цифровые монеты не контролируются государством и финансовыми учреждениями. В редких случаях могут быть контролируемы разработчиками конкретного вида валюты.
Эмиссия Выпуск совершается государственными органами управления. Эмиссия осуществляется майнерами.
Надежность Фиатные деньги могут быть заморожены или конфискованы правительством, подвергаются физическому износу, могут быть подделаны. Доступ к цифровым монетам имеет только их владелец, они имеют надежную систему шифрования и не могут быть подделаны.
Налогообложение Операции с фиатными деньгами подвергаются государственному налогообложению и комиссиям финансовых учреждений. За операции с цифровыми валютами следует оплачивать только динамичную комиссию системы.
Устойчивость к кризисам Снижение доверия к власти и неустойчивые экономические факторы внутри государства приводят к инфляциям. Децентрализация системы делает ее не подверженной влиянию внешних экономических факторов, но снижение надежности конкретных криптовалют влечет уменьшение спроса на них и снижение стоимости.
Удобство использования Практически любые операции с фиатными деньгами могут быть осуществлены в электронном формате посредством банковских карт и электронных платежных систем. Все операции происходят в электронном формате, количество доступных товаров и услуг для оплаты в криптовалюте пока ограниченно.

Примеры фиатных денег

В современной мировой экономике ни одно государство не проводит эмиссию согласно золотому резерву государства. Исходя из того любая национальная валюта — фиат, даже такая «глобальная» валюта, как американский доллар. Валюты всех стран можно разделить на две категории:

  1. Фиатные валюты, не подкрепленные золотым запасом государства, стоимость которых определяется доверием к государству;
  2. Фиатные валюты, стоимость которых подкреплена эквивалентным пересчетом золотого запаса страны.

Ограничений на эмиссию фиатных денег не существует, кроме как гарантий государства, что они будут считаться законным средством оплаты товаров и услуг. Затраты на выпуск банкнот ничтожно малы, а большинство денежных средств имеет вид электронных счетов, так называемые «фиатные электронные деньги». Следует различать фиатные и нефиатные электронные деньги:

  • фиатные электронные деньги выражены в единицах национальной валюты и их стоимость контролируется центробанком;
  • нефиатные электронные деньги не контролируются государством и являются знаками сторонних электронных систем.

Несмотря на то, что стоимость фиатных валют определяется символической стоимостью, установленной органами государственного управления, выпуск некоторых фиатов иногда превышает их номинальную стоимость. Например, выпуск монеты номиналом в 1 цент обходится экономике США в 1,5 цента.

Тем не менее, органы государственного управления при эмиссии учитывают показатель ВВП страны и другие факторы.

Прогнозы на будущее

Если сравнить фиатные валюты и криптовалюту, то можно заметить, что они совершенно разные в использовании, но имеют одно сходство — ни те, ни другие валюты фактически не подкреплены золотым резервом страны. Стоимость криптовалютных знаков равняется уровню доверия к ней пользователей и спросом, стоимость фиатных денег — уровню доверия к государству.

С 2017 года больше людей открывают для себя криптовалютный рынок в качестве метода инвестиций, заработка, удобного обмена. На основе технологии блокчейн разрабатываются различные проекты, которые не всегда имеют отношение к криптовалютному рынку. Можно отыскать токены научных проектов, IT-проектов, инновационных стартапов и даже таких привычных компаний, как службы такси. Появляются тенденции к расширению возможностей оплаты криптовалютой. В большинстве случаев это возможно только в рамках проектов, разработанных на блокчейне, но существуют и сторонние ресурсы, предлагающие оплатить товары и услуги криптовалютой.

Все это обусловлено преимуществами удобства и надежности использования криптовалюты в обиходе. Однако быстрый переход от использования фиатных денег к криптовалюте невозможен. Объясняется это двумя основными причинами:

  • международному валютному фонду и государственной власти выгодно поддерживать активность фиатных валют, так как только так они могут оказывать влияние на мировую и внутригосударственную экономику;
  • на данный момент популярность криптовалют среди населения крайне мала;
  • курс криптовалют подвержен волатильности, что делает их не самым удобным методом рассчетов.

Если в будущем человечество потеряет веру в фиатные валюты и перейдет на оплату товаров и услуг криптовалютой, то мировая экономика станет менее подвержена манипуляциям отдельных государств и групп и будет иметь децентрализованное управление. Однако у такой системы есть значительные недостатки. Например:

  • отсутствие централизованного управления финансами может повлечь неконтролируемый рост инфляции, связанный с огромным количеством токенов в обиходе;
  • переход на криптовалютный расчет растянется на годы, так как для этого пришлось бы полностью пересмотреть системы платежей в мире.

Замена фиатных денег криптовалютой возможна, но на практике на это может уйти несколько десятилетий.

Выводы

Критовалюта достаточно удобна для пользователей, однако пока неудобна в мировых масштабах для решения экономических и политических вопросов. Тем не менее, очевидно, что в глобальной экономике достаточно манипуляций со стоимостью валют, когда выигрывают отдельные группы лиц. Возможно, именно недостаточный уровень доверия к фиатным средствам стал поводом для появления децентрализованных криптовалют. Ведь если купить криптовалюту за фиатные деньги, то можно вложить средства и при этом обезопасить себя от падения уровня доверия к политическим органам, и как следствие – к фиатным валютам. По сравнению с фиатом, у криптовалюты есть серьезный недостаток — недостаточная популяризация. Если этот вопрос решить и государства допустят существование криптовалютных расчетов, тогда цифровые монеты станут полноценной альтернативой фиатным. Однако сложно представить, что при этом государственные финансовые организации не станут законодательно регулировать цифровые расчеты, хотя бы для того, чтобы обезопасить их от ведения серой бухгалтерии, отмывания денег, оплаты террористических и криминальных операций и т.д. 

Что такое Фиатная Валюта? | Binance Academy

Что такое Фиатная Валюта?

Простыми словами, фиатная валюта это узаконенное платежное средство, ценность которого устанавливается правительством и выпускается им, необеспеченное физическим товаром или продуктом. Авторитет правительства это ключевой момент в определеннии ценности фиатной валюты. Большинство стран используют систему фиатных валют для покупки товаров и услуг, инвестирования и сбережений. Фиатная валюта заменила золотой стандарт и другие системы основанные на товарных отношениях в определении стоимости законного платежного средства.


Возвышение Фиатных Валют

Фиатная валюта впервые появилась в Китае много веков назад. Провинция Сычуань начала выпускать бумажные деньги в течении 11-го века. В начале их можно было обменять на шелк, золото или серебро. В итоге, Хубилай-хан пришел к власти в 13-ом веке и установил систему фиатных валют. Историки утверждают, что эти деньги сыграли важную роль в падении Монгольской Империи из-за чрезмерных расходов и гиперинфляции в корне ее упадка.

Также фиатные деньги использовались в Европе еще в 17-ом веке и были адаптированы Испанией, Швецией и Нидерландами. В Швеции попытка использования фиатной системы оказалась неудачной, и правительство в конечном итоге отказалось от нее в пользу серебряного стандарта. В течение следующих двух столетий Новая Франция в Канаде, американские колонии, а затем федеральное правительство США также экспериментировали с фиатными деньгами получая смешанные результаты.

Уже в 20-ом веке США снова стали использовать товарную валюту на несколько ограниченной основе. В 1933-ем году правительство прекратило практику обмена бумажных денег на золото. К 1972-ому году, при президенте Никсоне, США полностью отказались от золотого стандарта и перешли на систему фиатных валют, завершив его упадок в международном масштабе. Эти события и привели мир к использованию фиатной валюты повсеместно.


Фиатная Валюта vs. Золотой Стандарт

Система золотого стандарта позволяла конвертировать бумажные счета в золото. Фактически, все бумажные деньги были обеспечены ограниченным количеством золота, которое хранило правительство. При товарно-валютной системе правительства и банки могли ввести новую валюту в экономику только в случае владения соответствующего количества золота. Эта система ограничивала способность правительства создавать деньги и увеличивать ценность своей валюты исключительно на основе экономических факторов.

С другой стороны, при системе фиатных валют деньги не могут быть конвертированы во что-либо еще. С помощью фиатных денег власти могут напрямую влиять на стоимость своей валюты и привязывать ее к экономическим условиям. Правительства и центральные банки имеют гораздо больший контроль над валютными системами, они могут реагировать на различные финансовые события и кризисы с помощью различных инструментов, таких как создание частичного банковского резервирования и осуществление количественного смягчения.

Приверженцы золотого стандарта утверждают, что товарно-валютная система более стабильна, поскольку она подкреплена чем-то физическим и ценным. Сторонники фиатной валюты говорят, что цены на золото не были стабильными. В этом контексте ценность или стоимость как товарной валюты, так и фиатных денег могут быть неустойчивыми. Но с системой фиатных валют правительство имеет больше гибкости для действий в чрезвычайных экономических ситуациях.


Некоторые Плюсы и Минусы Использования Фиатной

Экономисты и другие финансовые эксперты не единогласны в поддержке фиатной валюты. Защитники и оппозиционеры страстно спорят о плюсах и минусах этой валютной системы.

  • Дефицит: Фиатные деньги не поддаются влиянию и не ограничены дефицитом в отличии от такого физ. товара как золото.

  • Затраты: В отличии от товарных, фиатные деньги более доступны для производства.

  • Возможность реагировать: Фиатная валюта дает правительствам и их центральным банкам большую гибкость для преодоления экономического кризиса.

  • Международная Торговля: Фиатная валюта используется странами по всему миру, что делает её приемлемой формой валюты для международной торговли.

  • Удобство: В отличие от золота, фиатные деньги не зависят от физических резервов, которые требуют хранения, защиты, мониторинга и других дорогостоящих нужд.

  • Нет Внутренней Ценности: Фиатная валюта не имеет внутренней ценности. Это позволяет правительствам создавать деньги из ничего, что может привести к гиперинфляции и разрушению их экономической системы.

  • Исторически рискованно: Исторически внедрение систем фиатных валют приводило к финансовым коллапсам, из чего можно предположить, что их использование представляет некоторые риски.

Фиатная Валюта vs. Криптовалюты

Фиатная валюта и криптовалюта имеют схожесть из-за отсутствия подкрепления физ. товаром, но на этом их схожесть обрывается. В то время как фиатные деньги контролируются правительствами и центральными банками, криптовалюты по существу децентрализованы, в основном благодаря распределенному цифровому реестру под названием Blockchain (Блокчейн).

Другим заметным отличием между этими двумя валютными системами является способ генерирования денег. Bitcoin, как и большинство криптовалют, имеет контролируемое и ограниченное предложение — в отличие от фиатных денег, которые банки в основном создают из ничего, исходя из своих суждений об экономических потребностях страны.

В качестве цифровой формы денег, криптовалюты не имеют физического аналога и не имеют границ, что делает их менее ограниченными для транзакций по всему миру. Кроме того, транзакции необратимы, а характер криптовалют значительно усложняет их трекинг по сравнению с системой фиатных валют.
Следует отметить, что рынок криптовалют намного меньше и, следовательно, более волатилен, чем традиционные рынки. Вероятно, это одна из причин, по которой криптовалюты еще не получили всеобщего признания, но по мере роста и развития криптовалюты волатильность, вероятно, будет уменьшаться.


Заключение

Будущее обеих форм валюты никоим образом не определено. В то время как криптовалютам еще предстоит пройти долгий путь и, безусловно, столкнуться со многими проблемами, история фиатной валюты демонстрирует уязвимость этой формы денег. Это одна из главных причин, из-за которой многие люди изучают возможности перехода к криптовалютной системе для своих финансовых транзакций — по крайней мере на долю процента.

Одна из главных идей создания Bitcoin и криптовалют является изучение новой формы денег, основанной на распределенной пиринговой сети (P2P). Скорее всего, Bitcoin был создан не с целью полной замены фиатной системы, а для предложения альтернативной экономической сети, которая, безусловно, может создать лучшую финансовую систему для лучшего общества.

Фиатные деньги — что это простыми словами? Сравнение фиата и криптовалют

Фиатные или фидуциарные деньги – это классические средства оплаты, обыкновенные бумажные купюры, деньги на наших банковских картах, которыми мы пользуемся ежедневно (доллар США, евро, рубль, юань и т.д.). Фиатная валюта является платежным средством принятым государством на законодательном уровне.

«Да будет так!» – именно так переводится слово fiat с латиницы. А еще это значит «указание» или «декрет». По-другому фиатные деньги еще именуют фидуциарными (fiducia на латинском означает «доверие»), символическими или кредитными.

Фиат не имеет внутренней стоимости и обеспеченности резервами. Данные активы обеспечены только доверием людей к государству и уровнем авторитета государства в мире. До отмены «золотого стандарта» в 1973 году фидуциарные платежные средства обеспечивались золотом, то есть за каждой банкнотой стояло определенное количество драгоценного металла из золотого запаса государства.

Они представлены разными формами:

  • бумажными банкнотами;
  • металлическими монетами;
  • безналичными деньгами.

Эмиссией (выпуском) фиатных валют занимается государство. Оно же устанавливает их стоимость и указывает гражданам, что они должны ими пользоваться – оплачивать налоги в данной валюте, покупать и продавать за эти деньги товары и услуги в пределах той или иной страны.

Простыми словами, фиат это любая законная национальная валюта любого государства — рубль, доллар, евро, йена, юань и еще сотни более мелких валют.

Навигация по материалу:

Самые популярные фиатные валюты в мире

Резервной мировой валютой безусловно является доллар США, однако в список самых популярных и используемых валютных активов также входят Евро и Фунты.

  • Доллар США. Это законное платежное средство, но в обороте есть только банкноты достоинством 1, 2, 5, 10, 20, 50, 100, 500, 1000, 5000 и 10 000 долларов. Причем монеты разных видов и годов выпуска. В том числе имеют ценность банкноты, изготовленные до 1928 года.
  • Евро — валюта стран Евросоюза. В обращении на данный момент находятся банкноты семи номиналов: 5, 10, 20, 50, 100, 200 и 500 евро. Все они имеют единое тематическое и стилевое решение. В зависимости от номинала они различаются размерами и цветовой гаммой. Изображения на деньгах отражают эпохи и архитектурные стили Европы.
  • Фунт стерлингов — валюта Великобритании. Стоит отметить, что стерлинги раньше изготавливали из серебра, а купюры появились только в конце семнадцатого века.

История фиата — эволюция денег

По обеспечению деньги делятся на 2 вида — фиатные и действительные.

Название Полные или неполные синонимы Характерные черты Пример
Фиатные (от лат. fiat, «да будет так!», например, fiat lux – «да будет свет») Символические, кредитные, необеспеченные, бумажные. Также фиатные деньги называют фидуциарными от лат. feducia, «доверие». Их покупательная способность основана исключительно на доверии к эмитенту (государству).

Номинальная стоимость таких денег не зависит от их материала или от обеспечения, хранящегося в банке.

Говоря простыми словами, за фиатные деньги поручается государство.

Все современные бумажные и электронные деньги (доллары, евро, рубли, гривны) – это примеры фиатных денег.
Действительные Обеспеченные, реальные, представительские, разменные, товарные, декретные. Имеют собственную стоимость, например, сделаны из драгоценных металлов, или имеют эквивалентное обеспечение, например, их можно обменять на золото в банке. Обеспеченные деньги были в ходу в разных странах до конца ХIX в. Например, золотой рубль, который выпускался в России времен Николая II. Такая монета была равна 0,774234 г. чистого золота.

Долгое время были в ходу банкноты, имея которые, человек мог обратиться в банк и получить эквивалент в золоте.

В древнем мире для обмена, займа или дарения применялось множество видов товарных денег:

  • ракушки и жемчужины;
  • шкуры животных;
  • живой скот и другая пища длительного хранения, мед;
  • камешки и т.д.

Некоторые из этих видов денег имели практическую ценность, например, из шкуры можно было сшить одежду, а скот забить и накормить семью. А некоторые, в частности жемчужины, были в первую очередь средством товарообмена.

Интересно то, что к появлению письменности у человечества в первую очередь привела не наука, религия или поэзия, а бухгалтерский учет. Было необходимо считать деньги, и расчетов становилось все больше. Запоминать такое количество данных стало слишком сложно, и люди начали делать записи. Первые памятники письменности обнаружены в Китае, и они относятся к IV тыс. до н.э.

Начиная со II тыс. до н.э. в обиход входят деньги из железа, серебра, золота и других металлов. Сначала были наконечники стрел, обломки мечей и тому подобное.

Первые металлические монеты появились Китае в XII в. до н.э. в качестве внутреннего платежного средства. Они были сделаны из сплава бронзы.

Древнейшие монеты в Европе состояли из сплава серебра и золота и были выпущены в оборот в Лидии, царем Ардисом, примерно в 685 г. до н.э. К концу XIX в. все развитые страны уже имели в обращении монеты и использовали золотой стандарт.

Бумажные деньги появились в I в. н.э. по следующим причинам:

  • Добыча драгоценных металлов для монет была затратной.
  • Монеты легко могли подделать, нужно было контролировать чистоту сплава.
  • Носить с собой большое количество монет было неудобно.

Первые бумажные деньги изобрели тоже в Китае, в 812 г., и они представляли собой сертификат, в котором было сказано, сколько денег купец оставил в казне, отправляясь в путешествие. Английское выражение bank note, запись от банка, очень точно описывает этот процесс. Вместо того, чтобы передавать реальные деньги, купец мог отдать свой сертификат.

Китайские торговцы завезли идею бумажных денег в Европу, и в 1660-х годах выпуск банкнот начали осуществлять шведы и британцы. В 1769 г. российская императрица Екатерина II провела реформу и легализовала бумажные банкноты.

К необеспеченным деньгам человечество окончательно перешло в 1970-х годах, когда банк США отказался обменивать свою валюту на золотой запас.

Электронные фиатные деньги

В последние два десятилетия фиат представлен преимущественно электронными деньгами. Как свидетельствует статистика в мире сегодня только 8% – это наличные средства. Остальное – это цифровые деньги на банковских счетах.

Государства разных континентов кто быстрее, кто медленнее переходят к безналичному обществу.

Однако их отличие от криптовалют снова же состоит в том, что они централизованы – эти электронные деньги принадлежат государству, а в отдельных случаях частным компаниям, которые устанавливают свои правила. Они могут по запросу отменить или заморозить транзакции.

Чтобы пользоваться электронными деньгами, обязательно прохождение идентификации – указание личной информации, загрузка документов, если пользователь желает получить полный доступ ко всем функциям системы.

Помимо денег на банковских счетах, различают сетевые частные валюты, пример – WebMoney, Яндекс.Деньги, Киви. А также сетевые фиатные деньги – PayPal и GlobalMoney.

Что определяет стоимость фиатной валюты?

Фиатный вид денег еще называют необеспеченными. Почему? Да потому, что за этими деньгами в настоящее время не предусмотрено обеспечение золотом или иными драгоценными металлами. Это раньше за каждой банкнотой предусматривалось конкретное количество золота. Фиат появился в обращении как альтернатива обеспеченным товаром валютам.

Сегодня, все, на чем держится фиат – это на доверии людей и гарантиях государства. Государство провозгласило, что это законное платежное средство на его территории и граждане обязаны подчиняться. Мы знаем, что можем пойти в магазин и обменять фиатные банкноты на нужные нам товары, получить за них требуемые услуги.

Ценность фиатных денег только в том, что такой ценностью их наделила власть страны. В итоге, когда доверие к институтам власти падает – фиатная валюта обесценивается.

Курс фиатной валюты может колебаться в зависимости от экономической ситуации в той стране, к которой они относятся. Любые широкомасштабные потрясения могут вызвать обвал их стоимости. Гиперинфляция полностью разрушает доверие к подобным валютам. Цены растут, власть вынуждена печатать новые банкноты, и в результате получается страна миллионеров – только абсолютно нищих, поскольку за миллионы практически ничего ценного не купишь.

Цена валюты основана на том, для чего ее можно использовать, а не потому, что наличные деньги имеют какую-то ценность: их материал стоит дешевле, чем номинал. Это деньги можно использовать в государстве, поскольку они основаны на доверии между эмитентом, держателем и теми, кто их получает. Предложение и спрос могут свободно регулироваться правительством и рынком.

Если доверие к валюте (и государству за ней) будет потеряно, она потеряет спрос, что приведет к падению стоимости. Ценность фиата прямо не привязана к физическому активу, таком как драгоценный металл или предмет, который кому-то нужен.

Например, когда правительство Зимбабве начало выпускать больше денег, ситуация привела к гиперинфляции. Государство не смогло поддержать курс. Или ситуация с падением рубля: сложное геополитическое положение отражается на его цене. В сравнении с валютами других стран рубль теряет стоимость.

ТОП-5 глобальных проблем фиатных денег

  1. Инфляция. Ежегодно все фиатные (фидуциарные) деньги подвержены обесцениванию, что означает их фактически бесконтрольный выпуск Национальными Банками практически всех государств мира (в США — ФРС, в РФ — Банком России, в Украине — НБУ и т.д.), т.к. затраты бюджета всегда превышают его доходы. Скачки валютных курсов на рынке форекс лишь определяют какие из фиатных денег (USD, EUR, JPY, CHF, CAD, AUD, NZD, NOK, SEK, RUB, UAH, BYN и др. ) на текущий момент «печатаются» быстрее всех остальных.
    В ответ первые лица самих государств в падении котировок своих национальных валют всегда называют виновными не себя, а трейдеров, инвесторов и брокеров, занимающихся «валютными спекуляциями» на бирже и форексе.
  2. Крах «золотого стандарта» Бреттон-Вудской системы в 1971 году, когда США в одностороннем порядке перестали выдавать хранившееся у нее золото в обмен на доллары США по требованиям центральных банков других государств мира. В итоге с 8.01.1976 г. и по сей день действует Ямайская валютная система, по которой в ЗВР (золото-валютные резервы) кроме самого золота, стали входить доллар США, фунт стерлингов, евро (ранее немецкая марка), швейцарский франк и с 2016г. частично китайский юань.
  3. Ведущие страны мира живут в долг, который растет в геометрической прогрессии и у большинства стран мира… в несколько раз превысил их ежегодный бюджет. Де-факты эти страны — банкроты, как и их национальные (фиатные) деньги. Размеры государственного долга в фиатных деньгах грозят крахом всей мировой финансовой системы. Кстати, в числе лидеров — должников страны — гаранты ЗВР фиатных денег остальных Нацбанков мира (Япония с долгом в 250% своего ВВП, США, Великобритания, Канада, ЕС).
  4. В продолжении политики большинства стран мира «сидеть на кредитной игле». А как может быть иначе у политиков — популистов, обещающих «повысить зарплаты и пенсии», увеличить дотации и т.д. за счет дальнейшей девальвации фиатных денег в своих государствах.
  5. В разочаровании населения в инвестициях. В попытках сохранить заработанные фиатные деньги уже значительная часть населения планеты пытается раз за разом неудачно «инвестировать» их в ценные бумаги, инвестиционные фонды, ETF и хедж фонды, ПИФы и ПАММ-счета всевозможных бирж, в итоге теряя и их по статистике от 72% до 97%.

Криптовалюта как альтернатива фиатным валютам

Многие эксперты утверждают, что фиатные деньги уже изжили себя. Им на замену пришли криптовалюты. Но смогут ли они стать достойной заменой, или это только временная мода, которая быстро себя изживет?

Прежде чем делать какие-то выводы, следует выяснить, что же из себя представляет криптовалюта. Итак, это разновидность цифровых денег, которые создаются и работают благодаря криптографическим методам. Это децентрализованные системы, которые базируются на технологии блокчейна и ни от кого не зависят. Они универсальны и уникальны. Кроме того, криптовалюта открыта, так что информация о транзакциях доступна всем и каждому, что не исключает анонимности криптовалют.

Зная, что такое фиат, понять суть криптовалюты непросто. Это что-то кардинально другое. Появление криптовалют даже было названо новой финансовой революцией, что неудивительно, ведь после появления биткоина (первой криптовалюты) финансовый мир изменился навсегда, разделившись не только на фиатные и нефиатные деньги, но и на криптовалюты.

В 2009 году свет увидела первая в мире криптовалюта — Bitcoin (BTC). Если опустить все технические нюансы, то можно сказать, что биткоин является электронной платёжной системой, использующей собственную монету с ограниченной эмиссией и работающей через свою защищённую децентрализованную сеть. Она исключала полную зависимость людей от банка, так как позволяла обойти этого посредника, совершая транзакции от абонента к абоненту через блокчейн, попутно добывая очередную монету.

Ключевые различия фиата и криптовалюты

Криптовалюты появились после разработки в 2009 г. технологии блокчейн, которая позволила усовершенствовать технологию хранения данных о средствах пользователей. Несмотря на отличия в способах хранения и перечисления денег, цифровые валюты имеют сходства с бумажными.

Наличие материальных аналогов

Фиаты могут быть представлены в виде купюр или монет, если воспользоваться банкоматом для снятия их с карточки.

Криптовалюты нельзя потрогать, покупки можно оплачивать только в сети Интернет. Это считается минусом цифровых монет — нельзя получить к ним доступ, не имея доступа к электронному кошельку или аккаунту на бирже.

Централизация

Национальная валюта принадлежит государству и выпускать ее может только центральный банк. Специальные службы определяют размер комиссии, возможность конвертации и др. Население не влияет на стоимость банкнот.

Эмиссию криптовалюты не контролируют государственные службы. Пользователи платформ могут сами добывать монеты и тратить их только на ресурсах, которые принимают цифровые деньги. Информация о совершенных сделках не проверяется банками и правоохранительными органами. Из-за отсутствия централизованного контроля курс валют изменяется под влиянием спроса на монеты, что делает его неустойчивым.

Обеспечение

Сходство между фиатной и цифровой валютой состоит в том, что они ничем не обеспечены. Курс фиата зависит не столько от ВВП, сколько от действий государства и его экономической политики. Криптовалюты финансируются инвесторами из числа пользователей сети, но их стоимость колеблется только под влиянием спроса на монеты.

Инфляция

Центральный государственный банк может выпустить множество купюр, снижая ценность той или иной национальной валюты. Инфляция может привести к ее обесцениванию. Криптовалюта более надежна, так как не подвержена инфляции.

Анонимность

При совершении сделок с фиатом покупатель не может сохранить свои данные в тайне. Для снятия наличных с карточки надо воспользоваться банкоматом, данные о снятой сумме будут храниться в базе данных банка. При расчете в магазине бумажными купюрами будет видно его лицо, с помощью данных с видеокамеры можно подтвердить совершение покупки. Если пользоваться пластиковой карточкой при совершении покупок, информация о них тоже поступит в банк.

При проведении транзакций с помощью криптовалюты данные о пользователе остаются в системе, но в зашифрованном виде. Владельцы платформ не предоставляют информацию о сделаках правоохранительных органов. Существуют сети, в которых даже их создатели не могут узнать данные о происходящем в сети. За счет технологии блокчейн обеспечивается высокий уровень анонимности.

Безопасность

Хранить сбережения и в фиате, и в криптовалюте небезопасно. Есть те, кто хочет завладеть чужими деньгами. Они придумывают разные способы это сделать: воровать кошельки, устанавливать на банкоматы устройства, запоминающие номера и коды пластиковых карточек, взламывать аккаунты на биржах и электронные кошельки. Технология Блокчейн понижает риск взлома до 0,001%, но вероятность потерять свои средства сохраняется.

Удобство

Чтобы открыть счет в банке, надо придти в его отделение, заполнить заявление, оплатить комиссии и подождать, пока будут оформлены все документы. После этого можно будет получить пластиковую карточку, с помощью которой можно будет совершать покупки за начисляемые средства.

Открыть электронный кошелек проще: надо зайти на официальный сайт и заполнить анкету. Это займет несколько минут. Рассчитываться криптовалютами проще, но пока их нельзя использовать во всех учреждениях торговли.

Популярность среди населения

Национальная валюта есть у любой страны мира. Фиатные деньги при совершении сделок более востребованы. Даже для того, чтобы воспользоваться криптовалютами для покупки некоторых товаров и услуг, надо перевести их в фиат.

Криптовалюта со временем может заменить фиатные деньги, так как ее удобнее использовать для расчетов. Для этого не хватает законодательной базы и одобрения использования цифровых монет со стороны правительств разных стран.

Преимущества и недостатки криптовалют и фиатных денег

Плюсы криптовалют:

  • Отсутствие центрального сервера, взлом которого привел бы к потере денег миллионами людей. В основе криптовалют лежит идея децентрализации. Копии блокчейна находятся на множестве компьютеров мира, и чтобы внести изменения в цепочку блоков, необходимо согласие большинства.
  • Прозрачность транзакций. Информация обо всех платежах навсегда сохраняется в блокчейне и доступна для просмотра любым желающим.
  • Криптовалюта не подчиняется государственным или банковским структурам, хотя они очень стараются заиметь над ней влияние. Отсутствие привязки к банкам защитит положение крипты даже в случае всемирного дефолта.
  • Техническая невозможность подделки.
  • Устойчивость к инфляции, поскольку эмиссия большинства криптовалют ограничена. Например, у Биткоина максимальное количество монет составляет 21 миллион, их будет добыто к 2140 году.
  • Анонимность. Несмотря на то что адреса криптовалют и суммы транзакций находятся в общем доступе, невозможно узнать, кто именно владеет кошельком. Чтобы пользоваться криптовалютой, не нужно раскрывать свою личную информацию, такую как имя или паспортные данные.

Минусы криптовалют:

  • Ценность монет зависит только от соотношения спроса и предложения. Отсюда высокая волатильность, резкие перепады курса, сложность прогнозирования. С другой стороны, волатильность часто играет на руку трейдерам в получении дохода.
  • Потерять доступ к криптокошельку очень легко — достаточно забыть пароль, не сохранить seed-фразу или приватный ключ для его восстановления. Если соблюдены эти три условия, то про деньги на балансе можно забыть.
  • Невозможно отменить транзакцию, вернуть отправленные на ошибочный адрес средства.

Плюсы фиатных денег:

  • Более заметная стабильность, нет сильной волатильности. Несмотря на рост популярности криптовалют, фиатные деньги все еще более востребованы и в жизни, и на валютных биржах. Ими торгует огромное количество людей, что делает колебания курса более предсказуемыми.
  • Потерять пластиковую карту или забыть пин-код — не значит потерять деньги. Финансы по-прежнему лежат в банке, где их легко можно снять и заказать новую карту, имея в наличии паспорт.
  • Операции в банке — возвратные. В случае ошибки есть возможность отменить транзакцию, если будет доказан факт мошенничества, а банк сочтет причины весомыми.
  • Фиатные деньги широко распространены и принимаются везде: в магазинах, ресторанах, такси, аэропортах. До тех времен, когда можно будет купить на рынке огурцы за биткоины, нам еще несколько десятилетий.

Минусы фиатных денег:

  • Централизация. Большинство проектов, работающих с фиатом, имеет в основе центральный сервер. Взломав его, хакер получает доступ к счетам пользователей. Такие ситуации случаются с завидной регулярностью.
  • Инфляция. Государство вынуждено регулярно печатать новые деньги, что приводит к их постепенному обесцениванию.
  • Отсутствие анонимности. Чтобы завести банковскую карту или счет, необходимо предоставить банку всю свою личную информацию, от фамилии и паспортных данных до места работы.

Таким образом, оба платежных средства имеют преимущества и недостатки. На текущий момент они дополняют друг друга, и криптовалюта пока не может существовать без фиата. Ключевым примером этому является тот факт, что большой популярностью пользуются биржи, где возможна покупка или продажа криптовалюты за фиатные деньги: 

Заменит ли биткоин фиатные деньги?

Сегодня ответить на этот вопрос однозначно сложно. Биткоин пока находится на начальной стадии своего развития, ему предстоит решить еще множество проблем, как- то скорость проведения транзакций, масштабируемость, высокая волатильность.

Биткоин сегодня хотя и принимают к оплате многие магазины и сервисы, все же до повсеместного признания BTC еще очень далеко.

Тем не менее такие видные деятели современного бизнеса как глава Twitter Джек Дорси, сооснователь корпорации Apple Стив Возняк и многие крупные инвесторы выражают надежду, что в ближайшее десятилетие биткоин имеет все шансы стать если не единственным мировым платежным средством, то родной валютой интернета точно.

Где можно обменять фиатные деньги на биткоин и другие криптовалюты?

Для безопасного и удобного обмена фиата на криптовалюты, мы подготовили рейтинг самых надежных и популярных криптовалютных бирж, которые поддерживают ввод и вывод средств в рублях, гривнах, долларах и евро.

Надежнее всего площадки с наибольшим оборотом денежных средств. Уже несколько лет крупнейшей криптовалютной биржей в мире является Binance. Площадка Binance является самой популярной криптобиржей и на территории СНГ, поскольку имеет максимальные объёмы торгов, минимальные комиссии и поддерживает переводы в рублях с банковских карт Visa/MasterCard и платёжных систем QIWI, Advcash, Payeer.

Специально для новичков мы подготовили подробное руководство: Как купить биткоин на криптобирже за рубли?

Критерии по которым выставляется оценка в нашем рейтинге криптобирж:

  • Надежность работы — стабильность доступа ко всем функциям платформы, включая бесперебойную торговлю, ввод и вывод средств, а также срок работы на рынке и суточный объем торгов.
  • Комиссии – размер комиссии за торговые операции внутри площадки и вывод активов.
  • Отзывы и поддержка – анализируем отзывы пользователей и качество работы техподдержки.
  • Удобство интерфейса – оцениваем функциональность и интуитивность интерфейса, возможные ошибки и сбои при работе с биржей.
  • Особенности платформы – наличие дополнительных возможностей — фьючерсы, опционы, стейкинг и прочее.
  • Итоговая оценка – среднее число баллов по всем показателям, определяет место в рейтинге.

Подведем итоги

Изучив информацию о фиатных валютах, и чем они отличаются от криптовалют, можно сделать предположение, что фиат хоть пока и обладает большим доверием со стороны людей и государства, однако постепенно цифровые валюты могут вытеснить его с рынка.

Сейчас большая часть фиатных денег переживает огромную инфляцию, в ходе которой сбережения многих пользователей с каждым днем становятся все меньше, особенно если это касается не резервных валют.

Криптовалюты же, в свою очередь, на протяжении многих лет показывают положительную тенденцию роста, хоть и имеют большую волатильность. Именно поэтому вкладывать свободные средства на долгосрочной перспективе можно именно в этот актив. Так вы сможете идти в ногу со временем, поддерживать криптосообщество и технологию Blockchain, а также приумножать свое состояние и обезопасить его от постоянного обесценивания. Решать вам!

Подписывайтесь на новости криптовалютного рынка в Яндекс Мессенджер.
Поделитесь этим материалом в социальных сетях и оставьте свое мнение в комментариях ниже.


Самые последние новости криптовалютного рынка и майнинга:The following two tabs change content below.

Материал подготовлен редакцией сайта «Майнинг Криптовалюты», в составе: Главный редактор — Антон Сизов, Журналисты — Игорь Лосев, Виталий Воронов, Дмитрий Марков, Елена Карпина. Мы предоставляем самую актуальную информацию о рынке криптовалют, майнинге и технологии блокчейн. Отказ от ответственности: все материалы на сайте Mining-Cryptocurrency.ru имеют исключительно информативные цели и не являются торговой рекомендацией или публичной офертой к покупке каких-либо криптовалют или осуществлению любых иных инвестиций и финансовых операций.

Фиатные (фидуциарные) деньги

Фиатные (фидуциарные) деньги — это, простыми словами, финансовые банкноты, выпущенные государством, но 100% не обеспеченные золотом и драгоценными металлами, чью номинальную стоимость гарантирует государство, как эмитент.

Содержание

Что такое фиатные деньги простыми словами

Фиатными или фидуциарными деньгами называются привычные средства оплаты — бумажные купюры и деньги на банковских карточках и счетах, которыми жители разных стран мира пользуются ежедневно. Это доллары, евро, рубли, гривны, фунты стерлингов, иены и другие национальные валюты, вплоть до монгольского тугрика и «золотой кордобы» (национальной валюты Никарагуа).

Платежные средства представлены в разном виде — бумажные банкноты, монеты из металла, безналичные или электронные деньги. Функция эмиссии денег и контроля над ними, 100% входит в компетенцию Национальных банков государственной власти, которые всячески пытаются укрепить свои национальные «фиатные деньги» через

  • запрет параллельного хождения иностранных валют;
  • скрытые внутренние займы (государственные и муниципальные облигации, эмиссию ценных бумаг
  • и деривативов, банковские депозиты, работу фондовых, опционных, фьючерсных, валютных, товарных бирж и т.д. для притока иностранных инвестиций, значит увеличения востребованности национальных фиатных средств;
  • увеличение потребительского, ипотечного и иных видов кредитования;
  • повсеместная реклама инвестиций фиатных средств в недвижимость, драгметаллы, фьючерсы нефти и золота, акции , варранты, фондовые (биржевые) индексы, казначейские векселя и т.д., чтобы «связать» («вложить») растущую массу фиатных денег;
  • увеличение доли безналичных перечислений и др.

В итоге лишь 8 процентов всей денежной массы, пребывающей в обороте, являются наличными средствами. Остальное приходится на цифровые деньги, размещенные на банковских счетах жителей разных стран. Постепенно государства переходят к безналичному обществу в котором даже не нужно нести затрат на выпуск банкнот фиатных денег.

Но… все титанические усилия Нацбанков и Минфинов правительств лишь приостанавливают всеобщий кризис фиатных денег, но не в силах его предотвратить из-за нерешенности основных глобальных проблем этих денег.

Список фиатных (фидуциарных) денег мира

Ниже представлен список основных фиатных денег стран мира:

Основные глобальные проблемы фиатных (фидуциарных) денег

  1. Инфляция. Ежегодно все фиатные (фидуциарные) деньги подвержены обесцениванию, что означает их фактически бесконтрольный выпуск Национальными Банками практически всех государств мира (в США — ФРС, в РФ — Банком России, в Украине — НБУ и т.д.), т.к. затраты бюджета всегда превышают его доходы. Скачки валютных курсов на рынке форекс лишь определяют какие из фиатных денег (USD, EUR, JPY, CHF, CAD, AUD, NZD, NOK, SEK, RUB, UAH, BYN и др. ) на текущий момент «печатаются» быстрее всех остальных.

    В ответ первые лица самих государств в падении котировок своих национальных валют всегда называют виновными не себя, а трейдеров, инвесторов и брокеров, занимающихся «валютными спекуляциями» на бирже и форексе.

  2. Крах «золотого стандарта» Бреттон-Вудской системы в 1971 году, когда США в одностороннем порядке перестали выдавать хранившееся у нее золото в обмен на доллары США по требованиям центральных банков других государств мира.

    В итоге с 8.01.1976 г. и по сей день действует Ямайская валютная система, по которой в ЗВР (золото-валютные резервы) кроме самого золота, стали входить доллар США, фунт стерлингов, евро (ранее немецкая марка), швейцарский франк и с 2016г. частично китайский юань.

  3. Ведущие страны мира живут в долг, который растет в геометрической прогрессии и у большинства стран мира… в несколько раз превысил их ежегодный бюджет. Де-факты эти страны — банкроты, как и их национальные (фиатные) деньги.

    Размеры государственного долга в фиатных деньгах грозят… крахом всей мировой финансовой системы. Кстати, в числе лидеров — должников страны — гаранты ЗВР фиатных денег остальных Нацбанков мира (Япония с долгом в 250% своего ВВП, США, Великобритания, Канада, ЕС).

    Подробнее: Почему ситуация с Токийской биржей будет и далее ухудшаться?

  4. В продолжении политики большинства стран мира «сидеть на кредитной игле». А как может быть иначе у политиков — популистов, обещающих «повысить зарплаты и пенсии», увеличить дотации и т.д. за счет дальнейшей девальвации фиатных денег в своих государствах.

  5. В разочаровании населения в инвестициях. В попытках сохранить заработанные фиатные деньги уже значительная часть населения планеты пытается раз за разом неудачно «инвестировать» их в ценные бумаги, инвестиционные фонды, ETF и хедж фонды, ПИФы и ПАММ-счета всевозможных бирж, в итоге теряя и их по статистике от 72% до 97%.

Происхождение термина «фиатных денег», на который мало кто обращает внимание

В переводе с латинского слово «fiducia» значит «доверие» , латинский термин «fiat» переводится как «декрет, указание» или фраза «да будет так» . Т.е. стоимость фидуциарных денег базируется лишь на вере людей в то, что монеты или банкноты они в любой момент могут обменять на что-то ценное.

Фиатные и нефиатные деньги

Нефиатными (частными) деньгами называют платежные средства, которые выпускаются и используются в обращении частыми субъектами институционального характера. В большинстве стран мира выпуск денег подобного рода запрещен или строго регламентирован. К примеру, в Шотландии и Северной Ирландии частные банки могут выпускать собственные бумажные деньги, дествующие на данной территории (разумеется, после получения соответствующей лицензии). Но это, скорее, лишь исключение из правил, которое не является каким либо серьезным конкурентом традиционных фиатных денег.

Электронные деньги платежных систем так же относят к нефиатным средствам, т.к. все они используют электронные версии национальных фиатных денег. Речь идет о Яндекс.Деньги, WebMoney, Skrill, QIWI, Payza, Yandex Dengi, Деньги Online, Элекснет и HandyBank, RBK Money, Альфа-клик, OKPAY, OnPay.ru, Z-Payment и др.

Аналитики считают электронные нефиатные деньги одной из разновидностей кредитных денег. Ежегодно общий объем сделок, совершаемых с использованием данных платежных средств, достигает нескольких миллиардов долларов, показатель со временем увеличивается.

Это значит, что нефиатные деньги представляют собой электронные единицы стоимости, которые выпускаются негосударственными платежными системами. Поэтому эмиссия и обращение этих денег подчиняются правилам, установленным конкретной платежной системой-владельцем данных денег.

Регуляторы финансового рынка

Процесс эмиссии и последующий оборот фиатных денег контролируют государственные органы. Регуляторами финансового рынка считаются органы, наделенные достаточным количеством прав и полномочий и занимающиеся регламентированием и регулированием деятельности субъектов рынка. В большинстве случаев регуляторы имеют на рынке монопольную власть, они могут заниматься лоббированием законопроектов и принимают решения об отстранении от работы или ликвидации недобросовестных участников.

Основные финансовые регуляторы мира: NFA, CFTC и SEC (США), FCA (Великобритания), CySEC (Кипр), FINMA (Швейцария), FI (Швеция), FSC Mauritius (Мальта), PFSA (Польша), требования MiFID (Евросоюз), BaFin (Германия), CNMV (Испания), ACPR и AMF (Франции), FCMC (Латвия), FSAEE (Эстония), CSRC (Китай), SEBI (Индия), FSCL (Новая Зеландия), MAS (Сингапур), SFC (Гонконг), ASIC (Австралия), IFSC (Белиз), FSC (Маврикий), Botswana IFSC (Ботсвана), FSB (ЮАР), Dubai FSA (Дубай, ОАЭ), Банк России, ФСФР (Россия), ISA (Израиль), CMB (Турция), Tadawul (Саудовская Аравия), FinCom (Китай), НКЦПФР (Украина), AFSA (Казахстан), SET (Таиланд).

Сравнение фиатных денег и криптовалют

Виртуальные платежные средства появились относительно недавно — в 2009 году был выпущен первый биткоин. На сегодняшний день в обращении находятся более 1500 наименований цифровых платежных средств.

Большая часть из криптовалют — проекты, которые почти не подают признаков жизни.

Объединяет криптовалюты и фиатный вид денег то, что они используются для оплаты товаров и услуг, выдачи в долг, кредитования, инвестирования, накопления и обмена на биржах. При этом фиат является законным средством оплаты, признанным государством. Виртуальные деньги пока законным платежным средством не являются. Регуляторы большинства стран мира до сих пор не могут определиться, чем считать цифровые деньги — валютой, ценными бумагами или обычным товаром. Различий между фиатными деньгами и криптовалютами немало:

  • в отличие от фиатных денег, имеющих физическое выражение (бумажные банкноты), криптовалюты существуют лишь в цифровом мире и физического эквивалента не имеют;
  • в большинстве стран мира фиатная валюта своя, выпускает деньги в оборот государство. Виртуальные платежные средства можно назвать глобальными децентрализованными валютами, которые пользователи добывают преимущественно с помощью майнинга;
  • для криптовалют не существует границ географических или политических, сфера оборота многих фидуциарных денег ограничена;
  • фиатные валюты подвергаются воздействию инфляции и со временем из-за неограниченной эмиссии могут обесцениваться. Цифровые деньги имеют потолок выпуска (в случае биткоина это 21 миллион монет), поэтому ценность их со временем увеличивается, инфляция им не грозит;
  • за оборот фиатных валют отвечают крупные финансовые учреждения. Для получения или отправки денег используются банки, которые выступают посредниками. Напрямую передать средства другому человеку, пребывающему на значительном расстоянии, невозможно. Криптовалюты отправляются напрямую получателю, без посредников;
  • фиатные валюты принято хранить на счетах в финансовых учреждениях, которые отвечают за сохранность средств. Для криптовалют владельцы специально создают кошельки (в интернете или на компьютере), используют для хранения аппаратные устройства и самостоятельно отвечают за обеспечение безопасности.

Криптовалютные биржи с фиатными деньгами

Биржи криптовалют являются торговыми платформами, которые позволяют вести торги виртуальными валютами. Функции бирж дают возможность обменять одни цифровые деньги на другие или на фиатные деньги. Пользователям, желающим начать работать с цифровыми платежными средствами, криптовалютные биржи предлагают довольно широкие возможности. В последнее время биржи начали активно создавать масштабную экосистему, основной целью функционирования которой является работа с криптовалютными активами.

Возможность обменять фиат на цифровые платежные средства и обратно предоставляют криптовалютные биржи и специализированные обменные сервисы. Популярными площадками, которые работают с фиатными деньгами, можно назвать биржи Bitfinex, Kraken, Bitstamp, Gemini и Livecoin.

Графики курсов онлайн фиатных денег и криптовалют

Графики форекс и криптобиржи с котировками в режиме реального времени даются на сайте Академии Masterforex-V

  • валютные пары форекс: индекс USD, EUR USD, GBP USD, USD JPY, USD CHF, USD CAD, NZD USD, AUD USD, USD RUB, EUR RUB, USD UAH, USD BYN, USD SEK, USD NOK, USD CNY, EUR CHF, EUR JPY, EUR GBP, EUR NZD, EUR AUD, EUR CAD, EUR NOK, EUR SEK, GBP CHF, GBP AUD, GBP CAD, GBP NZD, GBP JPY, GBP SEK, GBP NOK, CHF JPY, AUD CHF, NZD JPY, AUD JPY и др.;
  • курсы криптовалют к фиатным деньгам: BTC, ETH USD (Ethereum к доллару США), XRP USD (Ripple к доллару), LTC USD (Litecoin доллар).

Хотите подписаться на бесплатную рассылку от Академии Masterforex-V, зарегистрировавшись на форуме?

Хотите стать частью закрытого сообщества профессиональных трейдеров Masterforex-V и на практике применять эти знания?

Определение фиатных денег

Что такое фиатные деньги?

Фиатные деньги — это выпущенная государством валюта, которая обеспечена не физическим товаром, таким как золото или серебро, а правительством, которое ее выпустило. Ценность фиатных денег определяется соотношением между спросом и предложением и стабильностью правительства-эмитента, а не ценностью товара, который их поддерживает. Большинство современных бумажных валют являются фиатными валютами, включая доллар США, евро и другие основные мировые валюты.

Ключевые выводы

  • Фиатные деньги — это государственная валюта, не обеспеченная товаром, например золотом.
  • Фиатные деньги дают центральным банкам больший контроль над экономикой, поскольку они могут контролировать, сколько денег печатается.
  • Большинство современных бумажных валют, таких как доллар США, являются фиатными валютами.
  • Одна из опасностей фиатных денег состоит в том, что правительства будут печатать их слишком много, что приведет к гиперинфляции.

Понимание фиатных денег

Термин «указ» — это латинское слово, которое часто переводится как «будет» или «пусть будет сделано».«Таким образом, фиатные валюты имеют стоимость только потому, что правительство поддерживает эту стоимость; фиатные деньги сами по себе бесполезны.

Фиатная валюта появилась, когда правительства чеканили монеты из ценного физического товара, такого как золото или серебро, или печатали бумажные деньги, которые можно было обменять на определенное количество физического товара. Фиат, однако, является неконвертируемым и не может быть погашен просто потому, что за ним не стоит основной товар.

Поскольку фиатные деньги не связаны с физическими резервами, такими как национальный запас золота или серебра, они рискуют потерять ценность из-за инфляции или даже стать бесполезными в случае гиперинфляции.В некоторых из худших случаев гиперинфляции, например, в Венгрии сразу после Второй мировой войны, уровень инфляции может удвоиться за один день.

Более того, если люди перестанут верить в национальную валюту, деньги больше не будут иметь ценности. Например, это сильно отличается от валюты, обеспеченной золотом; оно имеет внутреннюю ценность из-за спроса на золото в ювелирных изделиях и украшениях, а также в производстве электронных устройств, компьютеров и аэрокосмических транспортных средств.

История фиатных денег в США.С.

Доллар США считается как фиатными деньгами, так и законным платежным средством, принимаемым для погашения частных и государственных долгов. Законным платежным средством является любая валюта, которую правительство объявляет законной. Многие правительства выпускают фиатную валюту, а затем делают ее законным платежным средством, установив ее в качестве стандарта для погашения долга.

Ранее в истории США валюта страны была обеспечена золотом (а в некоторых случаях и серебром). Федеральное правительство прекратило разрешать гражданам обменивать валюту на государственное золото с принятием Закона о чрезвычайной банковской деятельности 1933 года.Золотой стандарт, который поддерживал валюту США федеральным золотом, полностью прекратил свое существование в 1971 году, когда США также прекратили выпуск золота иностранным правительствам в обмен на американскую валюту.

С того времени доллары США, как известно, обеспечены «полной верой и доверием» правительства США, «законным платежным средством для всех долгов, государственных и частных», но не могут быть «выкуплены законными деньгами в Казначействе Соединенных Штатов или в любом другом месте». Федеральный резервный банк», как обычно утверждалось при печати на долларовых банкнотах США.В этом смысле доллары США теперь являются «законным платежным средством», а не «законными деньгами», которые можно обменять на золото, серебро или любой другой товар.

Преимущества и недостатки фиатных денег

Преимущества

Фиатные деньги служат хорошей валютой, если они могут выполнять функции, которые необходимы национальной экономике для их денежной единицы, — хранение стоимости, обеспечение числового счета и облегчение обмена. Он также имеет отличный сеньораж, что означает, что его производство более рентабельно, чем валюта, напрямую привязанная к товару.

Фиатные валюты приобрели известность в 20-м веке отчасти потому, что правительства и центральные банки стремились оградить свою экономику от наихудших последствий естественных подъемов и спадов делового цикла. Поскольку бумажные деньги не являются дефицитным или фиксированным ресурсом, как золото, центральные банки имеют гораздо больший контроль над их предложением, что дает им возможность управлять экономическими переменными, такими как кредитное предложение, ликвидность, процентные ставки и скорость обращения денег. Например, Федеральная резервная система США имеет двойной мандат на поддержание низкого уровня безработицы и инфляции.

Недостатки

Однако ипотечный кризис 2007 года и последующий финансовый крах поколебали веру в то, что центральные банки обязательно смогут предотвратить депрессии или серьезные рецессии, регулируя денежную массу. Валюта, привязанная к золоту, например, обычно более стабильна, чем фиатные деньги, из-за ограниченного предложения золота. Возможностей для создания пузырей с фиатными деньгами больше из-за их неограниченного предложения.

Пример того, как фиатные деньги пошли не так: гиперинфляция

Африканская страна Зимбабве стала примером наихудшего сценария начала 2000-х годов.В ответ на серьезные экономические проблемы центральный банк страны начал печатать деньги ошеломляющими темпами, что привело к гиперинфляции. Эксперты предполагают, что за это время валюта потеряла 99,9% своей стоимости. Цены быстро росли, и потребители были вынуждены носить с собой мешки денег только для того, чтобы купить основные продукты питания. В разгар кризиса правительство Зимбабве было вынуждено выпустить банкноту номиналом 100 триллионов зимбабвийских долларов. В конце концов, иностранная валюта стала использоваться более широко, чем зимбабвийский доллар.

Чем ценны фиатные деньги?

В отличие от товарных денег, таких как золотые монеты или бумажные банкноты, которые можно обменять на драгоценные металлы, фиатные деньги полностью обеспечены полной верой и доверием к правительству, которое их выпустило. Одна из причин, по которой это имеет смысл, заключается в том, что правительства требуют, чтобы вы платили налоги в бумажных деньгах, которые оно выпускает. Поскольку все должны платить налоги, иначе им грозят суровые наказания или тюрьма, люди примут это взамен (это известно как чартализм). Другие теории денег, такие как теория кредита, предполагают, что, поскольку все деньги представляют собой кредитно-долговые отношения, не имеет значения, обеспечены ли деньги чем-либо для поддержания стоимости.

Почему современная экономика предпочитает фиатные деньги?

До 20-го века большинство стран использовали своего рода золотой стандарт или обеспечение товаром. Однако по мере роста масштабов и размаха международной торговли и финансов ограниченное количество золота, добытого на рудниках и в хранилищах центральных банков, не могло поспевать за создаваемой новой стоимостью, вызывая серьезные сбои на мировых рынках и в торговле. Фиатные деньги дают правительствам большую гибкость в управлении собственной валютой, установлении денежно-кредитной политики и стабилизации мировых рынков.Это также позволяет осуществлять банковские операции с частичным резервированием, что позволяет коммерческим банкам умножать сумму наличных денег для удовлетворения спроса со стороны заемщиков.

Какие есть альтернативы фиатным деньгам?

Сегодня практически в каждой стране есть законное платежное средство, которым являются фиатные деньги. Хотя вы можете покупать и продавать золото и золотые монеты, они редко используются в обмен или для повседневных покупок и, как правило, являются скорее коллекционным или спекулятивным активом. Криптовалюты, такие как биткойн, появились за последнее десятилетие как вызов инфляционной природе фиатных валют; но, несмотря на повышенный интерес и принятие, эти виртуальные активы, похоже, не приближаются к «деньгам» в традиционном смысле.

Разве бумажные деньги не ведут к гиперинфляции?

Всегда существует возможность гиперинфляции, когда страна печатает свою собственную валюту, однако в большинстве развитых стран наблюдались лишь умеренные приступы инфляции. Фактически, постоянно низкий уровень инфляции рассматривается как положительный фактор экономического роста и инвестиций, поскольку он побуждает людей вкладывать свои деньги в работу, а не оставлять их без дела и со временем терять покупательную способность.

Наличие относительно сильной и стабильной валюты является не только мандатом большинства современных центральных банков, но быстро девальвированная валюта вредна для торговли и получения финансирования.Более того, неясно, вызвана ли гиперинфляция «безудержным печатанием» денег. На самом деле гиперинфляция случалась на протяжении всей истории, даже когда деньги основывались на драгоценных металлах; и все современные гиперинфляции начались с фундаментального сбоя в реальной производственной экономике и/или политической нестабильности в стране.

Понимание фиата против представительских денег

Фиат против представительских денег: обзор

Фиатные деньги — это физические деньги, как бумажные деньги, так и монеты, а репрезентативные деньги — это форма валюты, которая представляет намерение заплатить, например, чек.И фиатные, и репрезентативные деньги чем-то обеспечены. Без какой-либо поддержки они были бы совершенно бесполезны. Фиатные деньги поддерживаются государством, в то время как репрезентативные деньги могут быть обеспечены различными активами или финансовыми инструментами. Например, персональный чек обеспечивается деньгами на банковском счете.

Ключевые выводы

  • Фиатные деньги являются как физическими деньгами, так и законным платежным средством и поддерживаются правительством страны.
  • Репрезентативные деньги обеспечены физическим товаром, таким как драгоценные металлы, или такими инструментами, как чеки и кредитные карты.
  • До 1971 года мировые валюты были репрезентативными и обеспечивались золотом.
  • Фиатные деньги подвержены влиянию инфляции, в течение которой они могут потерять свою ценность на мировых рынках.

Фиатные деньги

Фиатные деньги — это форма валюты, которая объявлена ​​законным платежным средством. Сюда входят деньги в обращении, такие как бумажные деньги или монеты. Фиатные деньги поддерживаются правительством страны, а не физическим товаром или финансовым инструментом.Это означает, что большинство монет и бумажных валют, которые используются во всем мире, являются фиатными деньгами. Сюда входят доллар США, британский фунт, индийская рупия и евро.

Стоимость фиатных денег не определяется материалом, из которого они сделаны. Это означает, что металлы, используемые для чеканки монет, и бумага, используемая для банкнот, сами по себе не представляют ценности. Скорее, стоимость денег определяется правительством. Он сохраняет свою ценность благодаря стабильности правительства и экономики страны.

Фиатные деньги стали нормой после того, как президент США Ричард Никсон решил отказаться от золотого стандарта в 1971 году. Тем самым он объявил, что доллар больше не конвертируется в золото. Поскольку фиатные деньги больше не могут быть конвертированы в золото и не связаны напрямую с количеством золота, которое хранится в правительстве, фиатные деньги подвержены риску инфляции. Это означает, что он может потерять свою ценность в условиях экономической неопределенности. Если правительство печатает слишком много денег, стоимость его валюты падает.

Так было в Зимбабве. Гиперинфляция — чрезвычайно быстрая и неконтролируемая инфляция — привела к обесцениванию валюты. Правительство начало печатать банкноты более высокой стоимости, чтобы не отставать от инфляции. Центральный банк страны был вынужден прекратить печатать деньги, в результате чего зимбабвийский доллар официально обесценился на рынке иностранной валюты. В конечном итоге страна превратилась в доллар США в качестве базовой валюты.

Деньги представителя

Репрезентативные деньги — это произведенные государством деньги, обеспеченные физическим товаром, таким как драгоценные металлы.Другие формы репрезентативных денег все еще существуют, включая финансовые инструменты, такие как чеки и кредитные карты. Эти формы оплаты используются сегодня вместо традиционных денег с намерением заплатить позже.

Представительские деньги имеют долгую историю. В 17 и начале 18 веков в сделках использовались меха и товары, такие как кукуруза. Затем последовали драгоценные металлы, такие как золото и серебро.

Вплоть до 1970 года мир следовал золотому стандарту, когда человек мог напрямую обменять имеющиеся у него деньги на золото.Страна, следовавшая золотому стандарту, установила фиксированную цену на золото, покупая и продавая золото по этой цене. Эта фиксированная цена использовалась для определения стоимости валюты. Таким образом, если Великобритания установит цену на золото на уровне 500 фунтов стерлингов за унцию, стоимость доллара составит 1/500 унции золота.

Основная привлекательность репрезентативных денег заключалась в том, что на них не влияла инфляция — правительства могли печатать столько денег, сколько соответствовало тому количеству золота, которое они хранили в своих хранилищах.

Ключевые отличия

Хотя фиатные деньги не имеют внутренней стоимости — это происходит благодаря объективному расчету — их стоимость устанавливается правительством, которое выпускает валюту. Большинство современных валют по всему миру являются формами фиатных денег. Фиатные деньги можно использовать для покупки товаров и услуг, поскольку обе стороны, участвующие в транзакции, договариваются о стоимости валюты.

Репрезентативные деньги, с другой стороны, оцениваются на основе инструмента, который их поддерживает, будь то товар, актив или другой финансовый инструмент, такой как чек.Один доллар может, например, стоить определенное количество золота. Большинство валют больше не обеспечены товарами. Но есть и другие формы репрезентативных денег, такие как чеки, денежные переводы и банковские чеки. Их можно обменять на стоимость, указанную на инструменте.

Особые соображения

Как упоминалось выше, Соединенные Штаты разорвали свои связи с золотым стандартом в 1971 году, превратив свою валюту в фиатные деньги. Это привело к тому, что все национальные валюты были оценены по отношению к доллару США.С. доллар. Вместо того, чтобы использовать золото в качестве силы, стоящей за деньгами, правительство является силой и причиной, по которой фиатные деньги имеют ценность. Деньги имеют ценность, потому что так говорит правительство. В свою очередь, люди хотят иметь фиатные деньги.

Если для правительства наступят трудные времена или если люди повсюду внезапно откажутся от такой формы валюты, как доллар США, он потеряет всю свою ценность, потому что за ним нет физического золота.

Но многие правительства в конечном итоге печатают слишком много бумажных денег, что приводит к инфляции.Доллар больше не стоит доллара в золоте. Когда это происходит, деньги становятся фиатными деньгами.

Часто задаваемые вопросы о валюте Fiat и представительских деньгах

Какие преимущества у фиатных денег по сравнению с репрезентативными деньгами?

Фиатные деньги — это форма валюты, поддерживаемая правительством страны. Как таковая, эта форма денег сохраняет свою ценность благодаря стабильности правительства и национальной экономики.

Имеют ли фиатные деньги ценность?

Да, фиатные деньги имеют ценность.Его стоимость определяется правительством, а не материалом, из которого он изготовлен.

Почему это называется фиатной валютой?

Этот термин происходит от латинского слова fiat, что означает определение властями — в данном случае именно правительство определяет стоимость валюты и не является представителем другого актива или финансового инструмента, такого как золото или чек.

Является ли биткойн фиатной валютой?

Биткойны не обеспечены товарами, поэтому они не обязательно являются формой репрезентативной валюты.Однако они поддерживаются верой инвесторов и — в некоторой степени — правительств, поэтому их можно считать формой фиатной валюты.

Фиатные деньги — обзор, история, принцип работы, плюсы и минусы

Что такое фиатные деньги?

Фиатные деньги — это валюта, не имеющая внутренней стоимости и установленная в качестве законного платежного средства в соответствии с постановлением правительства. Традиционно, currencyForex Trading — Как торговать на рынке ForexТорговля на Forex позволяет пользователям извлекать выгоду из повышения и обесценивания различных валют.Торговля на Форекс включает в себя покупку и продажу валютных пар на основе относительной стоимости каждой валюты по отношению к другой валюте, из которой состоит пара. были обеспечены физическими товарами, такими как серебро и золото, но фиатные деньги основаны на кредитоспособности правительства-эмитента.

Стоимость бумажных денег зависит от спроса и предложения и была введена в качестве альтернативы товарным деньгам и репрезентативным деньгам. Товарные деньги создаются из драгоценных металлов, таких как золото и серебро, в то время как репрезентативные деньги представляют собой право требования на товар, который можно выкупить.

 

 

Китай был первой страной, использовавшей фиатную валюту около 1000 г. н.э., а затем эта валюта распространилась на другие страны мира. Он стал популярным в 20 -м веке, когда президент США Ричард Никсон представил закон, отменяющий прямую конвертируемость доллара США в золото. В настоящее время большинство стран используют бумажные бумажные валюты, которые служат только в качестве способа оплаты.

В отличие от традиционных валют, обеспеченных сырьевыми товарами, фиатная валюта не может быть конвертирована или погашена.Он по своей сути бесполезен и используется по указу правительства. Чтобы фиатная валюта была успешной, правительство должно защитить ее от подделки и управлять денежной массой. Фискальная политика Фискальная политика относится к бюджетной политике правительства, которая включает в себя ответственный контроль правительства за уровнем расходов и налоговыми ставками.

 

История фиатных денег

Фиатные деньги появились в Китае в 10 веке, в основном во времена династий Юань, Тан, Сун и Мин.В династии Тан (618-907) спрос на металлическую валюту был высоким, который превышал предложение драгоценных металлов. Люди были знакомы с использованием кредитных билетов и с готовностью принимали листы бумаги или бумажные тратты.

Нехватка монет заставила людей перейти от монет к банкнотам. Во времена династии Сун (960-1276) в регионе Сычуань процветал бизнес, что привело к нехватке медных денег. Торговцы начали выпускать частные банкноты, покрытые денежным резервом, и это считалось первым законным платежным средством.Бумажные деньги стали единственным законным платежным средством при династии Юань (1276-1367), а выпуск банкнот был передан Министерству финансов во времена династии Мин (1368-1644).

Запад начал использовать бумажные деньги в 18  веке. Американские колонии, Франция и Континентальный конгресс начали выпускать аккредитивы, которые использовались для осуществления платежей. Правительства провинций выпускали банкноты, которые держатели использовали для уплаты налогов властям. Выпуск слишком большого количества кредитных векселей вызвал некоторые споры из-за опасности инфляции.

В некоторых регионах, таких как Новая Англия и Каролина, векселя значительно обесценились, и цены на сырьевые товары резко выросли, поскольку векселя обесценились. Во время войн страны обращаются к бумажным валютам, чтобы сохранить ценность драгоценных металлов, таких как золото и серебро. Например, федеральное правительство Соединенных Штатов во время Гражданской войны в США обратилось к форме фиатной валюты, именуемой «зелеными». Во время этой войны правительство прекратило конвертацию своих бумажных денег в золото или серебро.

В начале 20-го века правительство и банки пообещали разрешить конвертацию банкнот и монет в их номинальный товар по требованию. Однако высокая стоимость Гражданской войны в США и необходимость восстановления экономики вынудили правительство отменить выкуп.

Бреттон-Вудское соглашениеБреттон-Вудское соглашениеБреттон-Вудское соглашение было достигнуто на саммите 1944 года, состоявшемся в Нью-Гемпшире, США, на одноименном участке. установил стоимость одной тройской унции золота на уровне 35 долларов США.Однако в 1971 году президент США Ричард Никсон ввел ряд экономических мер, включая отмену прямой конвертируемости долларов в золото из-за сокращения золотых запасов. С тех пор большинство стран приняли фиатные деньги, которые можно обменивать на основные валюты.

 

Как работают фиатные деньги?

Фиатная валюта поддерживается не каким-либо физическим товаром, а верой ее держателей и декларацией правительства. Бумажные деньги служат средством хранения покупательной способности и альтернативой бартерной системе.Это позволяет людям покупать товары и услуги по мере необходимости без необходимости обменивать товар на товар, как это было в случае бартерной торговли.

Благодаря способности накапливать покупательную способность, люди могут легко строить планы и заниматься специализированной экономической деятельностью. Например, бизнес, занимающийся сборкой мобильных телефонов, может закупить новое оборудование, нанять сотрудников и заплатить им, а также выйти в другие регионы.

Стоимость фиатных денег зависит от того, как работает экономика страны, как страна управляет собой, а также от влияния этих факторов на процентные ставки.Страна, переживающая политическую нестабильность, скорее всего, будет иметь ослабленную валюту и завышенные цены на товары, из-за чего людям будет трудно покупать продукты, которые им могут понадобиться.

Фиатная валюта работает хорошо, когда общественность достаточно уверена в способности валюты действовать как средство хранения покупательной способности. Кроме того, он должен быть подкреплен полным кредитом правительства, которое издает указ и печатает его в качестве законного платежного средства для финансовых операций.

 

Преимущества и недостатки фиатных денег

Наиболее важной особенностью фиатных денег является стабильность их стоимости, в отличие от товарных денег, таких как золото, медь и серебро.Использование фиатных денег стало популярным в 20 -м веке, когда правительства и банки начали защищать свою экономику от частых спадов делового цикла.

Товарные валюты были волатильны из-за регулярного делового цикла и периодических рецессий. Центральные банки могут печатать или хранить бумажные деньги по мере необходимости, что дает им больший контроль над денежной массой, процентными ставками и ликвидностью. Например, контроль Федеральной резервной системы над спросом и предложением денег позволил ему справиться с глобальным финансовым кризисом 2008–2009 гг.Финансовый кризис сказался на людях и организациях по всему миру, серьезно затронув миллионы американцев. Финансовые институты начали тонуть, многие из них были поглощены более крупными организациями, и правительство США было вынуждено предложить спасение от причинения большего вреда финансовой системе США и мировой экономике.

Хотя фиатные деньги считаются более стабильной валютой, способной защитить от рецессии, глобальный финансовый кризис доказал обратное. Несмотря на то, что Федеральная резервная система контролирует денежную массу, она не смогла предотвратить кризис.Критики бумажных денег утверждают, что ограниченное предложение золота делает его более стабильной валютой, чем бумажные деньги, запас которых неограничен.

 

Другие ресурсы

Спасибо, что прочитали руководство CFI по фиатным деньгам. Следующие ресурсы будут полезны для продолжения обучения и продвижения по карьерной лестнице:

  • Финансовые активыФинансовые активыФинансовые активы — это активы, возникающие в результате договорных соглашений о будущих денежных потоках или в результате владения долевыми инструментами другой организации.A key
  • Типы рынков Типы рынков — дилеры, брокеры, биржиРынки включают брокеров, дилеров и биржевые рынки. Каждый рынок работает по разным торговым механизмам, которые влияют на ликвидность и контроль. Различные типы рынков допускают различные торговые характеристики, описанные в этом руководстве.
  • Класс активов Класс активовКласс активов — это группа схожих инвестиционных инструментов. Как правило, они торгуются на одних и тех же финансовых рынках и подчиняются одним и тем же правилам и положениям.
  • Материальные активыМатериальные активыМатериальные активы – это активы, имеющие физическую форму и обладающие стоимостью. Примеры включают основные средства, установки и оборудование. Материальные активы

3 вида денег (товарные, фиатные, коммерческие банки)

Товарные деньги существуют уже несколько тысячелетий. Его происхождение почти невозможно определить, но записи свидетельствуют о том, что такие товары, как золото, стали обычной формой денег в период 700-500 гг. до н.э.

Истоки товарных денег восходят к лидийским купцам, которые производили золотую монету, смешанную с серебром, также известную как «электрум».Это стало стандартизированной единицей стоимости, чтобы помочь трейдерам конвертировать деньги и торговать между странами. Монета из электрума позже достигла королевского восхождения в 550 г. до н.э., поскольку она вошла в полное обращение по приказу царя Креза из Лидии.

В предыдущие века в качестве денег использовались соль, золото, серебро, табак и даже морские раковины. Золото стало наиболее предпочтительным, потому что оно выполняло три функции денег: средство обмена, средство сбережения и ограниченная доступность.

Обычно использовались соль, табак и морские ракушки.Однако они часто переживали периоды быстрого и избыточного предложения, что означало инфляцию. Напротив, золото было достаточно редко, чтобы предотвратить огромный приток денежной массы, который мог вызвать инфляцию. И хотя золотая лихорадка 19-го века значительно увеличила предложение золота, она не была столь разрушительной, как увеличение предложения других товаров, таких как соль или табак.

В отличие от других форм денег, товарные деньги имеют средство сбережения.Даже если народы больше не используют товар как форму денег, он все равно имеет ценность. Это физическое. Мы можем это увидеть и потрогать. Однако другие формы денег нельзя увидеть или потрогать, и они построены исключительно на доверии к их ценности.

Товар, так сказать, реальная вещь. Основополагающая ценность товарных денег — это то, что укрепляет доверие людей к ним. Золото, серебро и табак имеют применение помимо использования в качестве средства обмена. Таким образом, даже если он будет отклонен одним магазином, он будет иметь значительную ценность в другом месте.Это резко контрастирует с бумажными деньгами, где их стоимость основана на доверии нации к правительству.

С экономической точки зрения, товарные деньги имеют «внутреннюю стоимость». Другими словами, он имеет ценность, отличную от использования в качестве денег. Например, золото можно использовать как средство обмена, но его также можно использовать для изготовления украшений, позолоты или в качестве изолятора. Так что, проще говоря, у него есть и другие применения.

Товарные деньги использовались потому, что они обеспечивали хорошее сбережение. Это было то, чему мог доверять каждый.

Так же, как сегодня мы доверяем доллару, обеспеченному правительством, люди доверяли золотой монете с королевской печатью. Даже таким товарам, как соль или табак, доверяли, потому что люди знали, что они пользуются большим спросом.

Поскольку такие предметы, как соль и табак, пользовались спросом, их можно было легко продать. Даже если одна сторона не хотела товар, она знала, что сможет торговать им с третьей стороной.

Именно из-за внутренней ценности товаров возникло доверие.И именно это доверие позволило ему получить широкое признание во всем мире.


Истоки фиатных денег восходят к китайской династии Тан в 11 веке. К 12 веку бумажные деньги стали широко использоваться по всей стране. Он пришел под разными названиями, такими как; цзяоцзы, хуэйцзы и гуаньцзы.

В 13 веке Марко Поло описал фиатные деньги династии Юань в своей книге «Путешествия Марко Поло:

».

Все эти бумажки выдаются с такой торжественностью и властью, как если бы они были из чистого золота или серебра; и на каждой части различные чиновники, чья обязанность, должны написать свои имена и поставить свои печати.

Фиатные деньги имеют ценность только благодаря доверию к ним людей. Это доверие создается правительствами, объявляющими его законным платежным средством, что позволяет всем людям и предприятиям принимать его в качестве платежного средства. Затем доверие укрепляется, поскольку правительства запрещают все другие формы денег.

«В отличие от товарных денег фиатные деньги не имеют внутренней стоимости»

В отличие от товарных денег фиатные деньги не имеют внутренней стоимости. Он поддерживается правительством и создается центральными банками.И именно потому, что нет ограничений на предложение, инфляция более вероятна при фиатных деньгах. Правительства и центральные банки могут просто создавать больше, когда это необходимо. Хотя, при этом, это было обычным явлением и при товарных деньгах, поскольку правители просто снижали уровень содержания золота в выпускаемых ими монетах.

Хотя в мире существует ограниченное количество золота или серебра, нет ограничений на количество фиатных денег. Два ярких примера включают гиперинфляцию в Венесуэле и Зимбабве.У двух соответствующих правительств не было никаких проверок, поскольку они продолжали создавать новые фиатные деньги.

Фиатные деньги сегодня широко используются в современном и даже в развивающихся странах. Обычно это банкноты и монеты. К таким примерам относятся евро, доллар США и фунт стерлингов Великобритании.

Однако фиатные деньги не распространяются на банкноты, которые люди могут обменять на золото или серебро. В период золотого стандарта были банкноты, но мы не можем определить их как фиатные деньги.Это потому, что он по существу обеспечен товаром, который имеет внутреннюю стоимость. Поскольку люди могли обменять банкноты на золото, они имели некоторую ценность.

Золотой стандарт и другие товарные деньги были очень ограничительными. Страна связана своим запасом золота. Если у страны низкий уровень золотых резервов, она не сможет выполнить свои финансовые обязательства. Это может привести к тому, что люди потеряют веру в способность правительства выполнять свои обещания.

Еще во времена золотого стандарта США разорвали официальные связи в 1933 году после Великой депрессии.Он запретил продажу и обмен золота по всей стране, хотя и разрешил иностранным странам обменивать его по курсу 35 долларов за унцию золота. Это сработало, поскольку у США был высокий уровень золотых резервов, а международные обменные курсы поддерживались в соответствии с Бреттон-Вудским соглашением.

Что такое инфляция

Как сказал Милтон Фридман; «Инфляция есть и всегда будет денежным явлением».

Подробнее
Типы и причины монополии

1) Естественная монополия, 2) Государственная монополия, 3) Неестественная монополия

Подробнее
Важность прав собственности

Эффективный свободный рынок зависит от сильных прав собственности, как рыба от воды

Подробнее

Проблема заключалась в том, что США приняли фиатные деньги дома, но гарантировали валюту, обеспеченную сырьем, за границей.Другими словами, США привязали другие валюты, такие как британский фунт, к доллару США, который, в свою очередь, можно было обменять на золото. Это не сработало, поскольку Федеральная резервная система увеличивала предложение доллара в США. В свою очередь, большее количество долларов США текло в другие страны, поскольку США торговали с другими странами.

Денежная масса долларов США увеличивалась, но обменный курс к унции золота оставался на уровне 35 долларов. Шло время, и США печатали больше долларов, чем могли обеспечить на международном уровне своими золотыми резервами.К 1966 году США не смогли бы выполнить свои обязательства. У иностранных государств было более 14 миллиардов долларов в долларах США, в то время как в казначействе США было только 13,2 миллиарда долларов в золотых резервах.

«С годами стало ясно, что предложения золота недостаточно для удовлетворения экономического роста быстрорастущих экономик».

С годами стало ясно, что предложение золота было недостаточным для обеспечения экономического роста быстрорастущих экономик. Центральные банки также стремились максимизировать занятость, что означало вливание огромных сумм денег для достижения этой цели.Это увеличило количество долларов в обращении, но не количество золота, необходимого для представления новых денег.

Фиатные деньги потенциально являются более стабильной формой денег, чем товары. Это связано с тем, что центральный банк или правительство обеспечивают стабильное предложение — кто бы ни контролировал ситуацию.

Напротив, внезапный скачок количества золота, серебра или другого товара резко увеличил бы денежную массу. Исторически это приводило к резкому снижению его стоимости, то есть к инфляции.

Фиатные деньги дают центральным банкам и правительствам гораздо больший контроль над денежной массой. Он может лучше контролировать потрясения и лучше приспосабливается к стимулированию экономики. Основная проблема, однако, заключается в невозможности ограничить объем печати, который могут печатать правительства.

Поскольку правительства занимаются получением голосов, политикам очень легко предлагать бесплатные вещи. Затем правительства платят за эти бесплатные вещи вновь напечатанными деньгами. Однако это вызывает тип гиперинфляции, который мы видели в Венесуэле, Зимбабве или Веймарской республике в Германии.

Чтобы обойти это, нужно было иметь независимые центральные банки, которые самофинансируются и имеют установленный мандат. Этот мандат сегодня, как правило, заключается в том, чтобы удерживать инфляцию на уровне около 2 процентов, а также обеспечивать экономическую стабильность. В той или иной степени центральные банки в значительной степени достигли своих целей, но только благодаря способности создавать бумажные деньги из воздуха.


Деньги коммерческого банка — это, по сути, долг, созданный с помощью системы частичного резервирования. На каждые 100 долларов, полученных на депозиты, банки могут удерживать только 10 долларов для удовлетворения краткосрочных изъятий средств вкладчиков, в то время как остальные 90 долларов выдаются взаймы.

Это создает то, что обычно называют эффектом «денежного мультипликатора». Он рассчитывается путем деления 1 на r (1/r), где r равно коэффициенту резервирования. В этом случае коэффициент составит 10%, что при делении на 1 равно 10. Этот множитель фактически указывает, сколько денег создает первоначальный депозит; что для этого примера составляет 100 долларов. Таким образом, множитель показывает, что первоначальные 100 долларов умножаются, чтобы создать 1000 долларов.

Чтобы продемонстрировать, как это работает, давайте посмотрим на существующее количество банкнот и монет в обращении.В общей сложности в обращении США находится чуть менее 1,5 триллиона долларов. Как это может работать, когда ВВП США составляет чуть более 19 триллионов долларов? При этом денежная масса М3 — один из самых широких показателей — составляет 15 трлн долларов. Это означает, что в обращении находится 15 триллионов долларов, несмотря на то, что фактической валютой являются только 1,5 триллиона долларов. Неучтенные $13,5 трлн — это деньги коммерческих банков или долг.

Мы можем определить это как деньги коммерческого банка. Только 1,5 триллиона долларов являются фиатной валютой. Банки создают остальное в виде долга или «долговых расписок».Если бы все одновременно требовали свои долги, был бы огромный уровень дефляции. Это потому, что деньги коммерческого банка перестанут существовать.

Его происхождение восходит к средневековому периоду. Флорентийские компании Bardi, Peruzzi и Acciaiuoli были одними из первых банков, применивших частичное резервирование. Начиная с начала 12 века, они стали одними из ведущих кредиторов в Европе. Эта система, по сути, является тем, что банки используют сегодня, когда они ссужают часть того, что они получают от депозитов.

Деньги коммерческих банков — это долги, созданные банками с помощью фиатных денег клиентов. По сути, это «долговая расписка», созданная банком, в которой бухгалтерская книга отмечает некоторые цифры на счете клиента.

Когда клиент А идет в банк А, он кладет на свой расчетный счет 100 долларов. Этот банк откладывает 10 долларов. Это то, что называется «коэффициент резерва». Затем он ссужает 90 долларов другому покупателю, клиенту Б. Затем они покупают что-то у клиента С за 90 долларов. Затем клиент C кладет 90 долларов в банк A.

Итак, у банка А есть первоначальные 100 долларов, с которых он начал. Однако есть одна загвоздка. Банк А должен клиенту А 100 долларов, но также и клиенту С 90 долларов. Если оба клиента придут за своими деньгами, банк А не сможет выполнить свои обязательства. Таким образом, клиент Б должен вернуть взятые взаймы 90 долларов.

Суммарные активы банка А составляют 190 долларов. Это включает в себя 100 долларов США в физических деньгах, депонированных Клиентом А, а затем Клиентом С. Кроме того, долг, предоставленный Клиенту Б, классифицируется как актив.В то же время они должны заплатить клиенту А их 100 долларов, а клиенту С — 90 долларов.

Таким образом, всего в обращении находится 190 долларов, несмотря на то, что в фиатной валюте всего 100 долларов. Дополнительные 90 долларов были созданы банком в качестве долга и представляют собой то, что мы называем деньгами коммерческого банка.

Что такое фиатная валюта? — Блог MintLife

Определение фиатной валюты

Фиатные деньги — это тип валюты, выпускаемой государством и не обеспеченной физическими товарами, такими как золото.Доллар США, евро и фунт являются примерами фиатных денег.

Могли бы вы представить, что вам нужно носить с собой золото, чтобы покупать продукты на неделю? Ранее в истории люди использовали золото в обмен на товары и услуги вместо бумажных денег, к которым мы все привыкли сегодня. Но теперь вместо золота мы используем валюту, такую ​​как доллар США, евро и даже криптовалюту, в обмен на продукты.

В настоящее время существуют различные типы валют — некоторые из них могут поддерживаться государством, например фиатные валюты, а некоторые децентрализованы и поддерживаются технологией блокчейна, например криптовалюты.В этой статье мы рассмотрим ответ на вопрос «Что такое фиатная валюта?», ее плюсы и минусы, а также чем она отличается от других валют.

Что такое фиатные деньги?

Фиатная валюта или фиатные деньги — это тип валюты, выпускаемой государством и не обеспеченной физическими товарами, такими как золото. Вместо этого стоимость фиатных денег исходит из доверия населения к эмитенту, правительству.

Почему это называется фиатной валютой? Определение fiat происходит от латинского слова, которое можно перевести как «пусть будет сделано» или «будет».«Неразменные деньги имеют ценность только потому, что правительство придает им ценность и, следовательно, имеет больший контроль над валютой и тем, сколько ее можно напечатать.

 

Фиатные деньги против криптовалюты

Фиатные деньги являются законным платежным средством, которое является валютой, объявленной законной правительством, и ее стоимость поддерживается эмитентом (правительством). С другой стороны, криптовалюта — это цифровая валюта, которая поддерживается технологией блокчейн и децентрализована, что означает, что она не поддерживается центральным органом, таким как правительство.

В отличие от фиатной валюты, криптовалюта более изменчива и обеспечивает более высокий уровень информационной безопасности по сравнению с фиатными деньгами. Хотя некоторые люди считают, что криптовалюты могут заменить фиатные валюты в будущем, большинство транзакций по всему миру по-прежнему осуществляется с использованием фиатных денег.

Фиатные деньги против товарных денег

Товарные деньги имеют внутреннюю стоимость, что означает, что к ним прилагается воспринимаемая или истинная ценность. Этот тип валюты получен из материала, имеющего ценность, такого как золото или серебро.Фиатные деньги, с другой стороны, не имеют внутренней стоимости. Рассмотрим долларовые купюры — все они вырезаны из одной и той же бумаги, но их стоимость может различаться в зависимости от того, на что, по мнению правительства, можно обменять валюту.

Фиатная валюта против репрезентативных денег

Репрезентативные деньги также производятся государством, но, в отличие от фиатных денег, они обеспечены физическим товаром. Существуют различные формы репрезентативных денег, такие как кредитные карты и чеки, которые представляют собой намерение заплатить.

Хотя фиатные деньги обеспечены государством, репрезентативные деньги могут быть обеспечены различными активами. В случае чека и кредитной карты они обеспечены деньгами на банковском счете.

 

 

 

Понимание фиатных денег в США

На протяжении большей части истории США национальная валюта была обеспечена золотом и серебром. В 1933 году правительство приняло Закон о чрезвычайной банковской деятельности в надежде восстановить доверие населения к национальной финансовой системе.Этот акт разработает программу восстановления банковских учреждений, а затем откажется от золотого стандарта, позволяющего гражданам обменивать валюту на золото. С этого момента золотой стандарт был полностью заменен бумажными деньгами: долларом США.

Плюсы и минусы фиатных денег

Как и у других валют, таких как криптовалюты, у фиатных денег есть свои плюсы и минусы.

Преимущества фиатных денег Недостатки фиатных денег
Усиление контроля над экономикой Ненадежный способ защитить экономику
Экономичное производство Возможность гиперинфляции
Удобно использовать Неограниченное предложение может создать экономические пузыри

 

Преимущества фиатных денег

Фиатные деньги не только экономически выгодны в производстве, но также их легко носить с собой и обменивать.Но одно из самых больших преимуществ заключается в том, что фиатные деньги не обеспечены товаром, то есть они не являются дефицитными, в отличие от золота. По этой причине правительство имеет больший контроль над предложением валюты, что дает ему возможность управлять экономическими переменными, такими как процентные ставки, ликвидность и предложение кредита.

Поскольку правительство контролирует денежную массу, оно также может защитить страну от финансового кризиса. Фактически, Федеральная резервная система США имеет двойной мандат на поддержание низкого уровня безработицы и инфляции.

Недостатки фиатных денег

Хотя правительство контролирует выпуск своей валюты, это все же не является гарантированным способом защиты экономики от финансового кризиса, такого как рецессия. Еще одним недостатком бумажных денег является то, что они подвержены инфляции, и правительство может неправильно управлять и печатать слишком много денег, что может привести к гиперинфляции.

Кроме того, цена бумажных денег зависит от государственного регулирования и фискальной политики, что может привести к пузырю с быстрым ростом и падением цен.

Будущее фиатной валюты

Почти в каждой стране в настоящее время используются фиатные деньги в качестве законного платежного средства, поэтому трудно сказать, что отложено на будущее. Несмотря на то, что наблюдается быстрый рост криптовалют, и некоторые эксперты считают, что они могут в конечном итоге полностью заменить фиатную валюту, фиатные деньги дают правительствам больше гибкости в управлении экономикой страны, поэтому мы можем ожидать, что они останутся основным средством обмена на долгие годы. .

Источники: GOBakingRates | История Федеральной резервной системы


Часто задаваемые вопросы о фиатной валюте

Вот некоторые часто задаваемые вопросы о фиатной валюте.

Какие альтернативы фиатным деньгам?

В настоящее время практически во всех странах фиатные деньги являются законным платежным средством. Хотя золотые монеты могут быть альтернативой фиатным деньгам, поскольку их можно покупать и продавать, они обычно не используются для повседневных покупок.

Криптовалюта

— еще одна альтернатива фиатным деньгам, которая находится на подъеме. Криптовалюты, такие как биткойн, могут использоваться в будущем в качестве основной формы валюты, но на данный момент они все еще не получили широкого распространения.

Почему современная экономика предпочитает фиатные деньги?

Из-за ограниченного количества золота, добываемого на рудниках, центральные банки не могли угнаться за его новой стоимостью. Фиатные деньги были альтернативой, которая обеспечивала рентабельное производство и была удобна в использовании, а также давала правительству большую гибкость в управлении собственной валютой.

Приводят ли фиатные деньги к гиперинфляции?

Хотя надпечатка фиатных валют может привести к гиперинфляции, в большинстве развитых стран инфляция обычно умеренная.Гиперинфляция случалась и в прошлом, даже с товарными деньгами, и это могло произойти в случае, если фиатная валюта быстро обесценивается, например, когда люди теряют веру в национальную валюту.

Почему это называется фиатной валютой?

Валюта Fiat происходит от термина, который можно перевести как «это должно быть» на латыни, и относится к типу валюты, выпущенной правительством и не обеспеченной физическими товарами, такими как золото. Доллар США, евро и фунт являются примерами фиатных денег.

Является ли биткойн фиатной валютой?

Биткойн не является фиатной валютой, поскольку не является законным платежным средством, выпущенным правительством. Биткойн — это криптовалюта, поддерживаемая технологией блокчейн и независимая от центральной власти.

Примеры фиатной валюты

Некоторые примеры фиатных валют:

  • Доллар США (USD)
  • евро (евро)
  • Британский фунт (GBP)
  • корейских вон (KRW)
  • японских иен (JPY)
  • Индийская рупия (INR)
  • мексиканских песо (MXN)

Связанные

Подпишитесь на Mint сегодня

 От бюджетов и счетов до бесплатного кредитного рейтинга и многого другого – вы найдете
 легкий способ быть в курсе всего.

Узнайте больше о безопасности

Что такое фиатная валюта? | Пестрый дурак

Фиатная валюта, также называемая фиатными деньгами, является законным платежным средством, стоимость которого поддерживается выпустившим ее правительством. Это отличается от денег, обеспеченных каким-либо физическим активом, который устанавливает стандарт их стоимости, например, золотом.

Распространенным заблуждением является то, что, в отличие от валют прошлого, которые были основаны на золоте, серебре или другом стандарте драгоценных металлов, фиатные валюты не имеют «чего-либо» поддержки.Более точное описание заключается в том, что фиатная валюта обеспечена ресурсами правительства, которое ее выпускает, а ее стоимость определяется рядом факторов, в том числе экономическим спросом и предложением, процентными ставками и денежной массой.

Источник изображения: Getty Images.

Краткая современная история валют

В последние века валюта была сделана из физического предмета с согласованной стоимостью, чаще всего из металлов, таких как золото, серебро, медь и бронза.Лучшим примером является британский фунт стерлингов, который начинался как серебряная монета весом в один тройской фунт. Описание было буквальным: один фунт стерлингового серебра. Ценность этих физических монет заключалась в самой монете.

После этого правительства начали выпускать бумажные деньги или банкноты, которые можно было обменять на меру стандарта обеспечения. Для британского фунта стерлингов ответ на самом деле был 90 488 золотых, 90 489, начиная с 1700-х годов. В США один доллар можно было обменять на золото до 1933 года.

За последнее столетие правительства отошли от золотого стандарта. Валюты теперь почти повсеместно поддерживаются правительствами, которые их выпускают. Примером фиатной валюты является доллар. Правительство США официально разорвало отношения между золотом и долларом в 1976 году.

Плюсы фиатной валюты

Основная причина, по которой страны перестали использовать золотой стандарт, заключается в том, что он ограничивает способность правительства реагировать на экономические события. Например, при золотом стандарте денежная масса привязана к доступному предложению золота, в то время как спрос страны на деньги изменяется в зависимости от роста ее населения и экономики.

В качестве примера рассмотрим США. Поскольку доллар был отделен от золота, население и экономика значительно выросли:

данных о населении США от YCharts.

Если бы США и другие страны остались на золотом стандарте, мировая денежная масса была бы ограничена доступным золотом. И хотя количество золота на Земле не сильно увеличилось за миллиарды лет, человеческое население, его экономическая продукция и спрос на деньги, безусловно, выросли.

С фиатной валютой денежную массу можно увеличить намного легче по мере увеличения спроса, что поможет стабилизировать покупательную способность валюты и предотвратить дефляцию или падение цен на товары.

Прежде чем сказать: «Падение цен — это хорошо», помните, что на стороне каждой покупки находится производитель. Падение цен может иметь катастрофические последствия для производителей, особенно если оно происходит быстро. Это может привести к серьезным экономическим потрясениям, вынуждая компании сокращать расходы, увольнять работников или предпринимать другие действия, чтобы предотвратить убытки в условиях дефляции.И , что могут привести к эффекту домино, нанося ущерб большему количеству предприятий, поскольку они теряют клиентов или их клиенты тратят меньше, что приводит к большему сокращению и потере рабочих мест.

Вот вам и пример первого преимущества бумажной валюты — возможности управлять денежной массой, чтобы убедиться, что ее достаточно для предотвращения обрушающей экономику дефляции.

Еще одним преимуществом фиатной валюты является то, что ее можно использовать для поддержания волатильности экономики, в том числе для поддержки долговых рынков.Центральный банк может принимать активы на свой баланс, например, покупку ФРС федерального долга США и ипотечных кредитов.

Увеличение денежной массы может звучать так, как будто центральный банк, такой как Совет Федеральной резервной системы США, может просто волшебным образом заставить деньги появляться из воздуха. В какой-то степени это так, но это также и чрезмерное упрощение. ФРС не столько создает деньги из воздуха, сколько обменивает вновь заработанные деньги на активы, такие как ссуда банку, казначейская облигация США или ценная бумага, обеспеченная ипотекой.Другими словами, когда ФРС «делает» новые деньги, это происходит потому, что на них существует реальный спрос.

Минусы фиатной валюты

На самом деле с фиатной валютой связаны два основных риска: политическая нестабильность и неправильное управление денежной массой.

Давайте поговорим о политической нестабильности. Деньги, бумажные или обеспеченные золотом, — это общая фикция: они чего-то стоят, потому что мы все согласны с тем, что они чего-то стоят. Основой фиатной валюты является вера в то, что правительство, выпустившее ее, останется стабильным и у власти, поддерживая ценность валюты, с которой мы все согласны.Без надежного, хорошо управляемого и находчивого правительства вера в бумажную валюту может ослабнуть, что приведет к резкой инфляции, поскольку она потеряет покупательную способность.

Неправильное управление денежной массой, особенно увеличение денежной массы, представляет собой риск, которого многие опасаются, когда речь идет о фиатных валютах. Это особенно беспокоит многих из-за масштабных усилий правительства по стимулированию экономики во время пандемии COVID-19 в 2020 и 2021 годах. Если взять в качестве примера США, денежная масса увеличилась почти на 40% с начала 2020 года по декабрь 2021 года:

У.Данные денежной массы S. M2 от YCharts.

Однако экономика и население США не выросли на 38% за этот двухлетний период. Большая часть этих новых выпущенных денег была долгом, выпущенным правительством США для оплаты экономических стимулов; аналогичный рост произошел в других странах мира.

Риск заключается в том, что массовое увеличение денежной массы может привести к гиперинфляции.

Криптовалюты и фиатные деньги

Беспокойство по поводу инфляции и государственного контроля над деньгами и экономической политикой заставило многих людей задуматься о криптовалютах.В качестве децентрализованного цифрового актива криптовалюты очень привлекательны для всех, кто подозревает манипулирование деньгами со стороны государства. Они также становятся все более полезными в качестве портативных цифровых накопителей стоимости. И, как мы видели за последние несколько лет, многие из них значительно выросли в цене, они могут застраховать ваше богатство от инфляции.

Криптовалюты в самых надежных, самых безопасных и самых эффективных сетях блокчейнов могут стать более ценными и по другой важной причине — инновациям в использовании, происходящим в блокчейне.

Мы действительно можем увидеть, как фиатные деньги станут криптовалютами в будущем. Многие правительства начали изучать цифровую валюту, и криптовалюта, созданная и поддерживаемая государством, в какой-то момент кажется почти неизбежной. Сальвадор принял биткойнов (CRYPTO:BTC) в качестве законного платежного средства в 2021 году.

Сегодня на самом деле существуют криптовалюты, которые привязаны к стоимости фиатных валют, называемых стейблкоинами. Tether (CRYPTO:USDT), который «привязан» к U.С. доллар, является крупнейшим.

Определение

, как это работает, плюсы и минусы

  • Фиатные деньги — это валюта, обеспеченная правительством, которое их выпустило, и не привязана к такому товару, как золото.
  • Эмитенты бумажных денег могут оказывать большое влияние на экономику, контролируя предложение этой валюты.
  • Чрезмерно агрессивная денежно-кредитная политика может подорвать стоимость фиатных валют.
  • Посетите справочную библиотеку Insider’s Investing Reference, чтобы узнать больше.

Фиатные деньги — это термин, используемый для описания валют, которые обеспечены правительством, которое их выпустило, и не привязаны к стоимости физических товаров, таких как золото или серебро. Они получают свою ценность во многом благодаря доверию населения к эмитентам.

Сейчас большая часть валюты в мире — это фиатные деньги. Он начал широко использоваться в 20 веке, когда доллар США был отделен от цены на золото.С появлением криптовалют, таких как биткойн, возникли споры о том, могут ли такие цифровые активы в конечном итоге вытеснить фиатные деньги в качестве предпочтительного средства обмена или, по крайней мере, предоставить альтернативу.

Как работают фиатные деньги?

Вы, наверное, слышали выражение «Поддерживаемый полной верой и доверием правительства США» по ​​отношению к доллару. Это принцип фиатных денег. Он получает свою ценность, основываясь на доверии людей к властям, которые его выпускают.С другой стороны, валюты, обеспеченные товарами, получают свою стоимость от базовой цены золота, серебра или других материалов, с которыми они связаны.

Сегодня большая часть денег в мире — это фиатные деньги. В США Федеральная резервная система контролирует предложение долларов. Европейский центральный банк контролирует предложение единой валюты евро. Это две самые известные фиатные валюты.

Примечание: Термин fiat происходит от латинского слова, означающего авторитетное определение или распоряжение.

Эти деньги являются законным платежным средством, но не имеют внутренней стоимости. По сути, он имеет ценность, потому что власти, выдавшие его, утверждают, что это так. Его стоимость может во многом определяться состоянием экономики эмитента. И это позволяет центральным банкам иметь большое влияние на экономику, потому что они могут контролировать денежную массу.

Почему сегодня в большинстве стран используются фиатные деньги?

Использование товарных денег было обычным явлением на протяжении всей истории.Монеты из драгоценных металлов, таких как серебро и золото, были стандартом на протяжении тысячелетий. К 18 и 19 векам начали распространяться бумажные деньги, хотя многие из них служили векселями для оплаты определенного количества золота и серебра.

Такие страны, как Великобритания и США, приняли золотой стандарт, денежную систему, привязывающую стандартную единицу валюты к стоимости определенного количества золота. Когда Великая депрессия и две мировые войны серьезно повлияли на мировую экономику, мировые лидеры создали международную валютную систему, позиционирующую доллар США как глобальную валюту.

Международные балансы рассчитывались в долларах, которые можно было конвертировать в золото по фиксированному обменному курсу. Золотой стандарт действовал до 1971 года, когда президент США Ричард Никсон, столкнувшись с растущей инфляцией и высокой безработицей, отменил его, поскольку количество долларов в иностранной валюте превысило количество золота в резервах США.

Плюсы и минусы фиатных денег

Относительная стабильность фиатных денег и способность центральных банков контролировать предложение и управлять экономикой является одним из их самых больших преимуществ.Однако эти усилия не всегда бывают успешными, и некоторые критики утверждают, что вместо того, чтобы обеспечивать защиту от экономических потрясений, фиатные валюты могут иногда усугублять их, если политики печатают слишком много денег.

«Как и любая действующая технология для существующей системы, она в основном работает большую часть времени», — говорит Энди Эдстром, управляющий директор Swan Advisor Services и автор книги «Зачем покупать биткойн: инвестировать сегодня в деньги завтрашнего дня». .» Но по мере роста инфляции и печатания большего количества фиатных единиц «в системе начинают появляться трещины», — говорит он.

Криптовалюта против фиатных денег

Появление криптовалют вызвало споры о будущем фиатных валют и о том, уступят ли они место цифровым монетам. Криптовалюты, такие как биткойн, не являются фиатными деньгами, потому что они не выпускаются, не контролируются и не поддерживаются какой-либо центральной властью. А в некоторых случаях общее максимальное предложение ограничено определенной суммой.

  Цена волатильность криптовалюты является одной из причин, по которой некоторые скептики говорят, что она вряд ли вытеснит фиатные деньги в качестве доминирующего средства обмена.Но признание криптографии растет. Например, в этом году Сальвадор стал первой страной, сделавшей биткойн законным платежным средством. PayPal теперь позволяет некоторым пользователям оплачивать покупки биткойнами. Visa сотрудничает с криптоплатформами по карточным программам.

  Существуют тысячи криптовалют, включая биткойн, который некоторые называют «цифровым золотом». Некоторые криптовалюты, называемые стабильными монетами, могут быть привязаны к товарам или фиатным деньгам, что должно сделать их менее волатильными.Некоторые криптовалюты полезны, например, для перевода платежей или питания децентрализованных сетей и приложений. Другие созданы для удовольствия. И некоторые другие могут быть мошенничеством.

«Они еще не используются в качестве денег в транзакциях, в значительной степени, из-за этой краткосрочной волатильности покупательной способности», — говорит Эдстром о Биткойне. «Но если он достигнет своего потенциала в течение следующего десятилетия или двух, то, вероятно, волатильность снизится, и вполне вероятно, что биткойн станет широко использоваться в качестве денег в экономике по мере его созревания.»

Финансовый вынос

Фиатные деньги — это валюта, обеспеченная доверием населения к правительству или центральному банку, выпустившему их, и являющаяся стандартом в большинстве стран мира. Он не имеет внутренней стоимости, в отличие от товарной валюты, которая привязана к ценам на такой товар, как золото или серебро. Вместо этого фиатные деньги получают свою ценность от доверия людей к правительствам, которые их выпускают.

В то время как фиатные деньги были нормой с начала 1970-х годов, появление криптовалюты заставило некоторых сторонников биткойнов и некоторых других цифровых активов утверждать, что эта новая форма валюты является лучшим средством обмена и сохранения стоимости.И это получает признание в правительстве и бизнесе.

Время покажет, как криптовалюты в конечном итоге будут использоваться для финансовых транзакций и какое место они займут в международной валютной системе. А пока следите за развитием событий и учитывайте плюсы и минусы фиатных денег при принятии решений о сбережениях и инвестициях.

Лесли Куандер Вулдридж

.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.